21 ОКТЯБРЯ 2021
Разбираемся, какой вид финансирования подходит вашему проекту и как его получить
Photo by Pexels
Когда внутренних ресурсов недостаточно, предприниматели встают перед необходимостью привлечения внешнего капитала для запуска и развития своего бизнеса.
В этой статье мы расскажем, где искать инвесторов и как правильно использовать возможности финансирования.
Содержание статьи:
Виды финансирования бизнеса
Где найти инвестора для малого бизнеса
Инвесторы для начальной стадии развития проекта
Инвесторы для стадии роста и зрелой стадии развития проекта
Выбор оптимального варианта финансирования
Как привлечь инвестора к своему проекту
Выводы
Инвесторы, лица или организации, финансируют проект с целью последующего получения прибыли. Прибыль от своих вложений они получают в виде доли в бизнесе или процентов. Задумываясь о привлечении внешнего капитала, определитесь, чем вы готовы расплатиться с инвестором – то есть какой вид финансирования вам подходит.
Существуют следующие виды финансирования бизнеса:
Долговое или заемное финансирование – это займы и кредиты, которые необходимо будет вернуть в определенную дату с выплатой процентов.
Плюс долгового финансирования в том, что основателю не нужно делиться прибылью и контролем над компанией. К сожалению, если бизнес только запускается, банк или частный инвестор вряд ли даст кредит начинающему предпринимателю. Одобрение возможно лишь под залог дорогостоящего имущества: машины или квартиры.
Долевое финансирование – это инвестиции в обмен на долю в компании.
Инвестор становится полноправным совладельцем бизнеса и получает возможность влиять на управление предприятием. В случае успеха проекта инвестор получает дивиденды и прибыль, которая может измеряться сотнями процентов от вложенных средств.
Для стартапа поделиться с инвестором долей в бизнесе – хороший вариант, особенно, если, помимо денег, он внесёт в проект свой опыт, связи, инфраструктурный или другой необходимый вам ресурс.
Гибридная форма финансирования – конвертируемый заём.
Такой заём даёт кредитору право по прошествии какого-то срока или при наступлении определенных событий получить заранее оговорённую долю в бизнесе. Эта форма инвестиций распространена в Кремниевой долине, в России же только начинает появляться.
Гранты и субсидии – это безвозмездное финансирование от государственных или коммерческих фондов в целях поддержки малого и среднего предпринимательства. Как правило, деньги выделяются на конкретные задачи бизнеса под отчёт.
Где найти инвестора для малого бизнесаЧтобы увеличить шанс получить финансирование, важно знать, что инвесторы, как правило, специализируются на конкретных отраслях и стадиях развития проектов, и обращаться за поддержкой следует к тем из них, в чью сферу интересов попадает ваш проект.
Начальная стадия проекта:
Зрелая стадия проекта:
Если на начальной стадии главная задача привлечения инвестиций – разработать и вывести продукт на рынок, чтобы проверить спрос, то на стадиях роста – наращивать долю рынка и увеличивать прибыль.
Важно понимать, что чем моложе компания, тем выше риски, и инвесторы захотят получить более высокую доходность. Чем компания старше и крупнее по объему продаж и прибыли – тем больше вариантов вам доступно, а стоимость привлечения инвестиций будет ниже.
Инвесторы для начальной стадии развития проекта – это друзья и знакомые, акселераторы, бизнес-инкубаторы, бизнес-ангелы, клубы инвесторов, краудфандинговые площадки.
Инвесторы для более зрелой стадии проекта – венчурные инвестиционные фонды и фонды прямых инвестиций, стратегические инвесторы, банки.
Разберём, какие возможности они предлагают, куда следует обращаться за помощью и что потребуется от вас.
Инвесторы для начальной стадии развития проектаФото автора RODNAE Productions: Pexels
Друзья и знакомые
Близкий круг – первые люди, к которым можно обратиться за деньгами. Но важно учитывать риск испортить с ними отношения, если проект «не выстрелит», а вернуть долги быстро не получится.
Коммерческие и государственные акселераторы
Акселераторы предлагают предпринимателям программы обучения, в рамках которых эксперты помогают им изучить рынок, отточить концепцию продукта, бизнес-модель и даже найти первых клиентов. Многие акселераторы после завершения программы проводят для проектов демо-дни, на которые приглашают бизнес-ангелов и инвестиционные фонды. Это даёт возможность получить финансирование и завести полезные связи среди инвесторов. Обычно акселераторы проводят один-два набора в год. Чтобы попасть в программу, необходимо подать заявку на сайте и пройти собеседование.
Подборку российских и международных акселераторов с их программами и контактами смотрите в нашем каталоге.
Бизнес-инкубаторы и технопарки
Это организации, занимающиеся поддержкой бизнес-проектов от разработки идеи до её коммерциализации путём предоставления в аренду помещений и оборудования, оказания консультационных, рекламных, бухгалтерских и юридических услуг.
Профили ведущих российских технопарков, их преимущества, условия резидентства и контакты – в разделе каталога Технопарки.
Корпоративные акселераторы
Бизнес-акселераторы крупных компаний, внутри которых они предоставляют стартапам возможности реализовать пилотный проект. Компании, как правило, ищут интересные продукты и сервисы для внедрения в рамках стратегии собственного развития. Итог такого сотрудничества – запуск пилотного продукта, от успешности которого будет зависеть дальнейшая судьба вашего проекта: корпорация может превыкупить проект или предложить перейти под свое крыло.
Пример корпоративного акселератора – MTS Startup Hub. Он помогает проектам подготовить пилот с помощью отраслевой экспертизы МТС, запустить его на базе МТС, масштабировать и стать партнером компании.
Чтобы попасть в подобную программу, необходимо подобрать акселератор в вашей нише, подать заявку на сайте, затем пройти предварительное интервью с аналитиком и очный отбор.
Бизнес-ангелы
Бизнес-ангел – это частный инвестор, который финансирует проекты на начальной стадии за долю в компании. Его цель – заработать на перепродаже этой доли, когда компания вырастет или на части будущей прибыли компании в виде дивидендов.
Идеальный вариант для стартапа – привлечь бизнес-ангела с опытом и связями в той же отрасли, в которой развивается проект, что значительно повысит шансы на его успех. Составьте список инвесторов, в чей круг интересов попадает ваш стартап. Понять это можно по их последним сделкам, информацию о которых публикуют специализированные агентства и СМИ, такие, как IncRussia, Firrma, Rusbase.
Свяжитесь с подходящими инвесторами через их персональные сайты и соцсети, поищите общих знакомых, которые могли бы вас представить и порекомендовать. 100 ведущих мировых и российских бизнес ангелов, их прямые контакты, отрасли инвестирования и примеры сделок размещены в разделе Бизнес-ангелы нашего каталога.
Клубы инвесторов
Это сообщества частных инвесторов или бизнес-ангелов. Их организаторы ищут и представляют сообществу интересные стартапы на тематических встречах. Инвестиции от клуба – это, как правило, совместное финансирование сразу несколькими инвесторами. Чтобы воспользоваться этой возможностью, отправьте заявку через сайт клуба или напишите основателям через соцсети.
Известные клубы инвесторов, куда вы можете обратиться со своим проектом – это закрытый клуб венчурных инвесторов Angels Deck, рассматривающий широкий спектр стартапов различных стадий и направлений, United Investors, презентующий информацию о проектах синдикату из более чем 120 частных инвесторов, а также представителям фондов Mail.ru Group, Сбербанк и Ростелеком, клуб Smarthub, члены которого инвестируют в высокотехнологичные стартапы с глобальными амбициями и высоким финансовым потенциалом, «Союз организаций бизнес-ангелов» СОБА – клуб, который состоит из более чем 650 российских и международных инвесторов, финансирующих стартапы на начальных стадиях.
Ссылки на активные российские и международные клубы инвесторов, их условия финансирования и контакты – в нашей подборке Клубы инвесторов.
Краудфандинговые площадки
Краудфандинг – это способ привлечения в проект небольших денег от множества частных лиц через онлайн-площадки. В данном случае, о покупке доли в компании речь не идёт. Это лишь способ проверить свою идею на жизнеспособность: если концепция продукта понравится пользователям площадки – они поддержат его личными средствами.
Ищите единомышленников на российских площадках Planeta.ru, Boomstarter или на американской Kickstarter, если нацелились на международные рынки.
Гранты и грантовые конкурсы
Это инструмент безвозмездного финансирования перспективных проектов от государственных или коммерческих фондов по итогам конкурсного отбора. После выдачи гранта фонд будет отслеживать использование денег по назначению – стартап должен регулярно отчитываться о своих тратах.
Гранты выдаются такими организациями, как Минэкономразвития РФ, Минцифра, Фонд президентских грантов, Фонд содействия инновациям, Национальная технологическая инициатива (НТИ), фонд «Сколково» и другими.
Чтобы получить грант, проект должен соответствовать требованиям фонда. Для участия в конкурсе необходимо подготовить пакет документов и подать заявку. Перечень документов у каждого фонда свой, но везде придётся представить бизнес-план и учредительные документы своей компании.
Субсидия
Это безвозвратная выплата из государственного бюджета в целях поддержки малого и среднего предпринимательства на местном уровне.
Есть разные виды субсидий Департамента предпринимательства и инновационного развития Правительства Москвы, которые компенсируют определённые расходы, необходимые московским ИП и компаниям для реализации их проектов.
С актуальными грантами и субсидиями можно познакомиться в нашем каталоге.
Инвесторы для стадии роста и зрелой стадии развития проектаФото автора Andrea Piacquadio: Pexels
Венчурные фонды
Это компании, профессионально управляющие деньгами пула инвесторов. Венчурные фонды инвестируют на международном рынке, как правило, в стартапы с многократным потенциалом роста – как на начальных, так и на зрелых стадиях проекта, когда стартапу требуется большой объём средств для увеличения присутствия на рынке.
Цель венчурных фондов – через несколько лет выгодно продать свою долю другому фонду, корпорации или через первичное публичное размещение акций на бирже (IPO). Фонды специализируются на определённых отраслях и географических рынках, поэтому обращайтесь к тем из них, в чей фокус интересов попадает ваш проект.
Для привлечения денег венчурного фонда нужно отправить презентацию проекта с сопроводительным письмом по указанному на сайте контакту. Можно найти управляющего или аналитика фонда в социальных сетях и написать ему напрямую, подготовив краткое и максимально информативное сообщение.
Инвестиционные фонды / фонды прямых инвестиций
В отличие от венчурных, инвестируют в более зрелые проекты. Инвестиционный фонд зарабатывает на последующей продаже своей доли по более высокой цене стратегическому инвестору или во время IPO.
До продажи эти фонды стараются встроить компанию в имеющуюся экосистему своих вложений. Зная вектор интереса фонда, компания может с большей вероятностью претендовать на получение финансирования.
Информацию о себе можно отправить через сайт фонда или в соцсетях, найдя там нужного специалиста из команды.
Более 250 ссылок на активные российские и международные инвестиционные и венчурные фонды, условия инвестирования, ниши и отрасли, портфельные компании фондов, а также прямые контакты вы найдете в разделе Инвестиционные фонды нашего каталога.
Стратегические инвесторы
Стратегический инвестор – это крупная корпорация, которая приобретает компанию из той же или смежной отрасли, чтобы получить синергетический эффект. Главной задачей такого инвестора является получение контроля над предприятием, в которое он вкладывает свои средства. Пример стратегического инвестора – Сбербанк, который купил Okko, DocDoc, Rabota.ru, «Ситимобил», «Delivery Club» и другие активы. Обычно стратегический инвестор сам находит интересные ему компании и выходит на основателей с предложением. Если со стартапом уже работает инвестиционный фонд, он будет заинтересован в сделке со стратегическим инвестором для фиксации своей прибыли по инвестиции, поэтому сам инициирует переговоры.
Банки
Банковское финансирование – это деньги в долг под конкретные проценты с заранее установленным графиком погашения. В отличие от инвесторов, банки, имеющие строгую отчётность перед государством, гораздо более консервативны и берутся финансировать проекты с уже подтверждённой платежеспособностью. Стандартные требования любого банка: «возраст» компании минимум 6 месяцев, безубыточность, стабильный денежный поток, наличие имущества и активов.
Начните работу с интересными вам банками с изучения их кредитных предложений для бизнеса, затем постепенно развивайте отношения с выбранным банком: откройте в нём расчетный счет компании, поручите выплаты зарплат сотрудникам на счета этого банка – так у вас будет гораздо больше шансов на одобрение кредита.
Выбор оптимального варианта финансированияВ долгосрочной перспективе долевое финансирование обходится дороже долгового: кредит или заем вы берёте на время и под фиксированный процент, а в случае с продажей доли прибылью компании придётся делиться всегда.
Принимая решение о привлечении инвестора в долю, ищите не только деньги, но и экспертный взгляд, управленческие навыки и связи. Опытный инвестор, финансово заинтересованный в успехе проекта, поможет наладить операционные и стратегические бизнес-процессы.
В случае, если вы решили привлечь заёмный капитал, необходимо понимать состояние и потенциал проекта, чтобы не загнать его в долговую яму, взяв слишком большой кредит.
Как привлечь инвестора к своему проектуПривлечение финансирования в проект – отдельный процесс, который потребует времени и усилий от основателей и команды.
Подготовка проекта
Для переговоров с инвесторами нужна серьезная подготовка: разработка финансового плана, расчёт и обоснование суммы требуемых инвестиций, расчёт потенциальной доходности инвестора, если он решится вложить деньги в проект.
У вас должно быть четкое понимание, куда вы идете и какие ресурсы вам нужны для достижения результата, на какие именно цели будут направлены инвестиции и каких показателей по продажам и прибыли вы планируете достичь.
План работы над проектом оформляется для инвесторов в финансовой модели – дорожной карте развития вашего проекта, которая обосновывает сумму инвестиций и оценку проекта.
Обращайтесь в Get-investor за разработкой финмодели вашего проекта по стандартам ведущих инвестфондов и банков.
Презентация проекта инвесторам
Профессиональным инвесторам важно ваше понимание перспектив и трендов рынка, а также конкурентных преимуществ вашего продукта. Вы должны хорошо ориентироваться в своей отрасли и быть готовыми ответить на любой их вопрос.
Представить ваш проект инвесторам, выделив его из числа претендентов поможет инвестиционная презентация. С правилами её составления вы можете ознакомиться в нашем Гайде.
Специалисты Get-Investor подготовят инвестиционную презентацию вашего проекта по стандартам ведущих мировых стартап-акселераторов.
PR-активность основателей проекта
Помимо прямых обращений за финансированием полезно быть «на виду» у потенциальных инвесторов с помощью различных пиар-активностей. Публичность повышает ваши шансы быть замеченными – не только инвесторами, но и потенциальными клиентами.
PR-инструменты, которые могут быть полезны:
Выводы
1. Инвестиции нужно искать с учетом стадии развития своего проекта и отраслевого фокуса инвесторов.
2. С прицелом на дальнейшее развитие компании выбирайте вид финансирования – долговой или долевой.
3. Активно используйте возможности для развития бизнеса, предоставляемые государственными программами поддержки предпринимателей и специализированными образовательными и инфраструктурными организациями.
4. Развивайте нетворкинг в своей профессиональной сфере, среди предпринимателей и инвесторов.
5. Рассчитайте важные для инвестирования показатели по вашему проекту и подготовьте качественную презентацию для инвесторов.
Если вам необходима помощь в привлечении инвестиций в ваш проект — запишитесь на консультацию по ссылке.
Подписывайтесь на еженедельную рассылку с обзорами событий венчурного рынка и наших новых публикаций.
Присоединяйтесь к нам в telegram и вконтакте.
Подпишитесь и раз в неделю получайте подборку полезных материалов
Нажимая на кнопку «Подписаться», вы соглашаетесь на обработку персональных данных в соответствии с политикой конфиденциальности
Мы запускаем на нашем портале серию интервью о технологическом предпринимательстве, где будем делиться секретами работы с инвесторами, разберём, какие проекты чаще всего отбирают и каким критериям нужно соответствовать, чтобы получить финансовую поддержку от бизнес-ангела. Руководитель и основатель сообщества «Бизнес-ангелы России» Юрий Матросов рассказал, какие проекты бизнес-ангелы отбирают для финансирования и каким должен быть подход инвесторов к процессу отбора проектов.
– Юрий Владимирович, пройдёмся по терминам. Чем различаются технологический предприниматель и стартапер?
– Технологический предприниматель – это изобретатель с навыками предпринимателя. Это уникальные люди, которые не повторяют за кем-то, а делают что-то своё. Например, новые виды двигателей или средств производства энергии, добычи сырья. Технологическим может быть предприниматель как в области биологии, так и электроники, химии и пр.
Сначала появляется идея. Затем, после того как она обросла командой и минимальными вложениями, получила жизнеспособный прототип, тогда она превращается в стартап. После стартапа начинается стадия раннего роста. А с этапа первых продаж идея превращается в бизнес.
– В каких сферах больше всего технологических предпринимателей?
– Каждый год появляются новые тренды. Сейчас ажиотаж в области искусственного интеллекта, нейросетей, подхватываются квантовые технологии, электроавтомобили, биотех (продление жизни – печать органов и тканей, протезирование), медицинские технологии, альтернативная энергетика, робототехника.
– С какими проблемами чаще всего сталкиваются технологические предприниматели?
– Основные проблемы технологического предпринимательства – это качество проектов и источники финансирования.
В развитых странах, где создана инфраструктура по инвестиционной политике, всё это проще работает, все понимают, что производится и кто будет финансировать. В России это только формируется, и в связи с неразвитой финансовой грамотностью возникает много мошенников, которые усугубляют развитие данного направления. Например, изобретатель может прийти к инвестору, а тот украдёт его идею.– Что должен уметь и знать технологический предприниматель?
– Не на всех стадиях развития нужно привлекать деньги. И первое, что ему нужно знать, – это что любое финансирование проекта начинается с того момента, когда появилась команда и прототип.
Второй момент – проект должен нести полезность.
Прежде чем привлекать финансирование, нужно понять, есть ли у вас три ключевые составляющие – команда, прототип и уникальность прототипа. После того как проект вышел на поиск инвестора, нужно подготовить предложение для инвестора.
– Где лучше черпать знания техпредпринимателям?
– Нужно вводить больше обучающих программ, которые позволят учить молодых бизнесменов основам не только инжиниринга, но и финансовой грамотности. Для каждого предпринимателя подходит свой инструмент.
В IT наиболее популярны вебинары, различные курсы. Желательно, чтобы это было офлайн, при наличии компьютера, чтобы сразу протестировать идею.
Для достижения результата образование должно носить точечный характер. Но оно всегда должно быть актуальным. Информация очень быстро устаревает.
– Нужна ли дополнительная государственная поддержка такой группы бизнесменов?
– Задача государства – создать условия для выявления грамотных технологических предпринимателей и точечно предоставлять им гранты. Зачастую такие люди сами не ищут господдержки. Они не разбираются в оформлении документов. Не хватает информирования. Было бы хорошо проводить для такой группы бизнесменов встречи, где подробно рассказывать о существующих программах. А подача заявка на такие гранты должна быть в формате онлайн и с чёткой инструкцией.
В первую очередь с проектами бизнес идёт к инвестору. И у нас должны быть свежие данные о существующих мерах поддержки и программах.
Затем нужно смягчить общественное мнение, уйти от позиции, что государственные деньги токсичны – они должны быть удобными и приятными в использовании. Это же не большие деньги. Речь идёт об отборе точечных проектов и их финансировании.
Если более точечно отбирать проекты и давать им гранты, то у нас технологическое развитие повысится. Чтобы токсичность ушла – нужно упростить систему получения денег и усложнить фильтрацию проектов. Чем больше экспертность, тем выше качество проектов и вместе с тем меньше их общее количество. Зато такие проекты могут дать нам технологический рывок.
– Где искать бизнес-ангелов технологическим предпринимателям и чем они отличаются от инвесторов?
– Бизнес-ангелы – это структура, которая находится на вершине айсберга. Они приходят в проекты определённого рода, это своеобразные «сомелье» бизнес-идей. Бизнес-ангел – это не просто частный инвестор, который захотел что-то профинансировать, потому что у него свободные деньги появились, это человек, который профинансировал много проектов, знает толк в них и готов работать в долгую (от 5 до 10 лет). И проекты должны носить созидательный характер. Проекты должны позволять масштабироваться в мире. Бизнес-ангел – король инвесторов, и привлекать его на мелкие проекты не нужно.
Бизнес-ангелов в России очень мало. Есть люди, которые себя ими называют, но нужно уметь отделять зёрна от плевел. Бизнес-ангел – серьёзный человек с большим капиталом, который готов вкладывать не только деньги, но и свои знания и навыки.
Частные инвесторы – это действующие предприниматели, сформировавшие собственный капитал, который они готовы где-то размещать. Они заходят в фондовые рынки, валютные рынки, криптовалюту – и начинают там зарабатывать. Часть таких предпринимателей попадает к банковскому брокеру, и там с ними работают в доверительном управлении.
Вторая фаза роста частного инвестора – выход из фондового и валютного рынка и переход на финансирование бизнеса. Бизнес можно прогнозировать – есть статистика, учёт, продукт, который продаёт.
Третья фаза роста – переход в синдикативные инвестиции, когда инвесторы объединяются и общим голосованием принимают решение.
Четвёртая фаза роста – бизнес-ангелы. Люди, которые сколотили огромный капитал, разбираются во всех сегментах бизнеса и готовы работать на перспективу.
– Зачем создаются ассоциации бизнес-ангелов и чем они выгодны бизнесменам?
– Те ассоциации, которые у нас существуют, – это попытка приобщиться к мировому сообществу бизнес-ангелов. Не всегда удачная попытка, потому что большинство ассоциаций бизнес-ангелов превращаются в обычные инвестиционные фонды. Это сбор пула инвесторов и автоматическое управление без их участия. Ассоциаций бизнес-ангелов в стране очень мало, и при этом реальных бизнес-ангелов в этих ассоциациях по одному-два. В основном это группы частных инвесторов, которые решили что-то финансировать.
Есть зарубежные бизнес-ангелы, порядка 7 человек, которых я знаю лично в США, Швейцарии и Германии. Они не публичные люди. Их интерес – найти нишу, занять её и вытеснить конкурентов.
– Где предпринимателю искать инвестора?
– У нас на www.angelist.ru представлен каталог проектов, в котором инвесторы размещают свои предложения. Инвестор может сам лично инициировать диалог и провести беседу. Никаких публичных данных: понравился проект – решили общаться. Всё бесплатно. Это единственный в России ресурс, который, минуя фазу созвона, помогает выяснить, подходит проект инвестору или нет.
Я участвовал в 73 проектах за 19 лет. Каждый год финансируются максимум 1–2 проекта. Потому что нужно контролировать все процессы. Я рассматриваю лично каждый проект, пропускаю через себя, чтобы работать с ним и командой. Все проекты, которые носят технологический характер, очень сложные – инвестор должен понимать эту сферу. Я изучаю каждую сферу и пытаюсь понять, как это устроено. Получаю экспертность, которая позволяет мне управлять этими людьми. Тогда они общаются со мной на одном языке, и мы с изобретателем понимаем друг друга.
Вот что предприниматели должны учитывать при поиске инвестиционных возможностей для своего бизнеса.
Партнерство с инвестором — одно из самых важных решений, которые вы можете принять как владелец малого бизнеса. Правильный инвестор может предоставить возможности капитала и ресурсов. Они также добавляют еще один голос и точку зрения на ваш бизнес.
Если вы думаете о поиске инвестора для своей компании, обратите внимание на несколько важных соображений.
Вот несколько вопросов, которые предприниматели должны задать себе, рассматривая возможность привлечения инвестора:
[Подробнее: Бутстрэппинг против привлечения венчурного капитала: что подходит для вашего бизнеса? ]
Инвесторы берут на себя риск, инвестируя, и они делают это с ожиданием того, что если их осознанная игра окупится, они получат финансовое вознаграждение. Их основные мотивы для инвестирования включают:
Пока приток капитала может расширить ваш бизнес и открыть новые возможности, это связано с определенными компромиссами, включая совместное владение.
Ваши финансовые потребности будут варьироваться в зависимости от текущей стадии роста вашего бизнеса. Хотя перечисленные ниже типы инвесторов могут предоставить финансирование на любом этапе вашего запуска, некоторые из них больше подходят для подготовки к запуску и на ранних стадиях роста, в то время как другие могут быть более выгодными, когда вы готовитесь продать свою компанию.
Бизнес-ангел может быть отдельным лицом или группой. Эти инвесторы обычно инвестируют на ранней стадии, используя свои собственные деньги. Как и большинство инвесторов, они хотят найти компании, у которых есть потенциал для роста и которые принесут им хорошую рентабельность инвестиций. Bplans предлагает несколько источников для поиска этих инвесторов, включая ваш местный Центр развития малого бизнеса (SBDC) и онлайн-платформы, такие как Gust Angel Network и AngelList.
Одноранговый кредитор или ссуда — это физическое лицо или группа, которые инвестируют в компанию напрямую, без помощи посредника, такого как банк или инвестиционная фирма. Эти кредиторы напрямую связывают заемщиков-предпринимателей с инвестициями через брокерский веб-сайт, который устанавливает ставки и позволяет совершать транзакции между обеими сторонами.
Венчурный капитал (ВК), как правило, обеспечивается фирмой ВК, которая управляет финансами многих инвесторов и ищет очень специфические типы компаний для инвестирования. Потенциал рентабельности инвестиций. Инвестиции считаются долгосрочными на срок от пяти до восьми лет, потому что именно столько времени обычно требуется компании, чтобы стать готовой к продаже или стать публичной. Это результат, к которому стремится большинство венчурных компаний, и он, вероятно, повлияет на то, как они управляют вашим бизнесом.
Существует два основных типа венчурных капиталистов: ранняя и поздняя стадии. Венчурный капитал на ранней стадии ищет компании, которые доказали свою концепцию и приносят некоторый доход. Эти компании достигли точки, когда необходимы средства для наращивания продаж и маркетинговых усилий, чтобы они могли расти. Это финансирование будет предназначено для компаний серии A и, возможно, серии B.
Венчурный капитал на поздних стадиях инвестируется в компании серии C или выше, которые имеют хорошие позиции для продажи или IPO. Эти компании широко известны на своем рынке и могут быть готовы выйти на другие рынки. Риск для инвесторов потенциально может быть ниже на этом этапе, поскольку компания может иметь положительный денежный поток и иметь четкое представление о том, как расти.
[Подробнее: Необходимо увеличить капитал для бизнеса? Знайте эти 5 раундов финансирования ]
Благодаря Интернету привлечение средств от непрофессиональных инвесторов стало еще проще. Платформы краудфандинга, такие как Indiegogo, SeedInvest Technology и GoFundMe, связывают предпринимателей, художников и менеджеров проектов с аудиторией, которая может помочь им достичь своих целей по сбору средств. Поскольку платформы краудфандинга поощряют небольшие инвестиции от большего числа людей, компаниям обычно не приходится отказываться от акций или долей в своем бизнесе. Взамен они предоставят своим инвесторам первый доступ к продукту, выбору входных данных и другим эксклюзивным функциям.
Лучший способ продать вашу компанию — это получить достоверную информацию. Покажите потенциальным инвесторам, как вы выросли и получили прибыль на данный момент, и как вы планируете продолжать это делать. Не переоценивайте свой бизнес и не фальсифицируйте цифры, чтобы привлечь инвесторов.
Когда инвестор приобретает право собственности на компанию, он хочет знать бизнес-структуру для возврата своих инвестиций и то, в чем участвуют другие стороны. В своем предложении составьте четкую инвестиционную структуру готовый, с изложением прав и обязанностей инвестора. Этот план не обязательно должен быть окончательным и может потребовать переговоров с обеих сторон, прежде чем он будет одобрен.
После презентации инвестор, скорее всего, задаст вопросы о ваших операционных, финансовых и конкурентных уязвимостях. Чтобы удовлетворить их запросы, перенять их мышление и дать исчерпывающие и честные ответы на их вопросы.
[Подробнее: 3 практических совета по привлечению инвесторов ]
CO— призван вдохновить вас уважаемые специалисты. Однако, прежде чем принимать какое-либо деловое решение, вы следует проконсультироваться со специалистом, который может дать вам совет на основе вашего индивидуальная ситуация.
Подпишитесь на нас в Instagram , чтобы узнать больше советов экспертов и историй владельцев бизнеса.
Чтобы быть в курсе всех новостей, влияющих на ваш малый бизнес, перейдите сюда для всех наших последних новостей и обновлений малого бизнеса.
CO — стремится помочь вам начать, управлять и развивать свой малый бизнес. Узнайте больше о преимуществах членства малого бизнеса в Торговой палате США здесь.
Сообщение от
Привлекайте и удерживайте лучших специалистов в своем бизнесе с помощью плана 401(k)
Пенсионный план не только подготовит вас и ваших сотрудников к надежному финансовому будущему, но и поможет привлечь и удержать лучших специалистов. Новый план 401(k) от Fidelity, разработанный для таких малых предприятий, как ваш, отличается простотой выбора плана и меньшей административной нагрузкой, поэтому вы можете тратить меньше времени на управление 401(k) и больше времени на управление своим бизнесом.
НачатьСоветы экспертов по бизнесу, новости и тенденции, рассылаемые еженедельно
Регистрируясь, вы соглашаетесь с Политикой конфиденциальности CO. Вы можете отказаться в любое время.
Опубликовано 29 августа 2022 г.
В последнее время долевое финансирование стало более популярным, в основном благодаря росту технологических отраслей. Банки были менее склонны рисковать такими стартапами, но частные инвесторы могли увидеть потенциал, вложить свои деньги и были щедро вознаграждены. Это породило более крупное инвестиционное сообщество.
Ослабление инвестиционных ограничений открыло возможности для обычных людей инвестировать в бизнес.
Основными источниками акционерного финансирования являются:
Состоятельные люди, которые вкладывают свои собственные деньги в обмен на долю в бизнесе. Как правило, они хотят участвовать в принятии деловых решений и, возможно, захотят обналичить их через несколько лет. Это поможет, если вы сможете представить им прибыльную стратегию выхода. Ангел-инвестор может быть кем-то, кто хочет инвестировать в вашу отрасль или ваше сообщество.
Платформа, на которой вы можете собирать средства от населения в обмен на некотируемые акции (капитал) в бизнесе. Как правило, это касается потребительских товаров или услуг (не B2B), и вам будет лучше, если в том, что планирует делать ваш бизнес, будет вау-фактор.
Профессиональные инвестиционные компании, которые инвестируют деньги своих клиентов в обмен на значительную долю бизнеса. Венчурные инвесторы предпочитают инвестировать в компании, которые, как они ожидают, будут демонстрировать масштабный и, желательно, быстрый рост.
Те близкие, которые своими деньгами поддерживают ваши мечты. Многие начинающие владельцы бизнеса обращаются сюда в первую очередь или в крайнем случае.
Схемы развития для создания и развития малого бизнеса. Некоторые из них будут сосредоточены на конкретной отрасли, и часто это касается технологий. У акселераторов больше шансов, чем у инкубаторов, есть начальные деньги для инвестиций, поскольку они сосредоточены на масштабировании бизнеса, который, по их мнению, имеет потенциал, а не на инновациях.
Акционерное финансирование подходит не для каждого типа бизнеса. Для ИП это не подходит. Если вы хотите продать акции, вам нужно быть корпорацией (хотя вы можете продать долю в товариществе). Поэтому вам нужно иметь правильную бизнес-структуру, прежде чем идти по этому пути.
Наличие большого количества акционеров может отпугнуть крупных инвесторов в будущем. Поэтому тщательно продумайте, сколько инвесторов вы хотите привлечь. Подумайте о том, как вы хотите структурировать любую сделку наряду с долговым финансированием, которое у вас уже есть или которое вы могли бы получить в будущем.
Знайте ценность своего бизнеса – сделайте профессиональную оценку бизнеса. Тогда вы знаете, что вы обмениваете или продаете в обмен на финансирование.
Прежде чем приступить к поиску финансирования таким образом, поговорите с юристом и бухгалтером о юридических и финансовых последствиях долевого финансирования. Изучите и поймите любые текущие и будущие правила и законы, которые вам необходимо соблюдать.
Ваш первый шаг к поиску долевого финансирования – это проверить, какие виды долевого финансирования являются законными на вашем рынке. Например, краудфандинговые платформы разрешены не во всех странах. В США, Великобритании, Австралии и Новой Зеландии разрешен краудфандинг акций.
На веб-сайтах местных, государственных и федеральных органов власти должна быть информация о зарегистрированных платформах венчурного капитала и краудфандинга, а также о любых нормативных требованиях.
Другие места для проверки:
Если и есть время посмотреть дареному коню в зубы, то это когда вы рассматриваете инвесторов для своего бизнеса.
Хотя может возникнуть искушение крикнуть решительное «да, пожалуйста!» когда кто-то предлагает вам деньги, остановитесь. Не все инвесторы созданы равными. Прежде чем вы оседлаете кого-то несовместимого, вот несколько качеств, на которые стоит обратить внимание. В идеале это будут:
Правильный инвестор может предложить больше, чем просто наличные деньги. Они могут поделиться своим опытом и связать вас с нужными людьми, чтобы помочь вашему бизнесу расти. Например, они могут познакомить вас с новыми клиентами, отличными поставщиками, юристами, бухгалтерами, банкирами, другими инвесторами, бизнес-консультантами или контактами в СМИ.
Инвесторы хотят знать, что вы заработаете для них деньги. Они не собираются красть ваши идеи. Тем не менее, убедитесь, что вы зарегистрировали все необходимые патенты, товарные знаки и документы об авторских правах, прежде чем начать с ними работать, просто чтобы быть уверенным.
Помогает понять, что движет инвестором. Когда вы знаете, чего они хотят от вас, вы можете представить гораздо более убедительную презентацию. Они хотят:
Покажите, что вы хотите зарабатывать деньги с ними и для них, а не просто брать их у них.
Покажите им надежный бизнес-план и продемонстрируйте правильное финансовое мышление. Они хотят видеть, что вы можете быстро расти и иметь план обеспечения хорошей прибыли и увеличения стоимости компании.
Расскажите и об их планах. Куда, по их мнению, движется бизнес, и насколько они хотят быть вовлеченными?
Не торопитесь, чтобы подготовить необходимые документы и заполнить все, что они требуют. Отправьте им подготовленные документы перед встречами, чтобы у них было время их просмотреть.
Если ваша компания представлена в Интернете, имейте в виду, что потенциальные инвесторы могут найти вас, чтобы узнать больше. Есть ли что-то, что вы не хотели бы, чтобы они увидели? Могут ли ваши социальные сети работать в вашу пользу и показать потенциал роста за счет ваших поклонников и клиентов?
Если вы компетентны в своем предложении, это хороший признак того, что вы будете компетентны в управлении бизнесом. Ознакомьтесь с нашей главой о построении подачи финансирования.
Относительно немногие предприятия могут привлекать инвестиции через венчурные фонды, краудфандинг или акселераторы. Если вы тоже не можете, то вам, вероятно, нужен ангел. В следующей главе мы рассмотрим их более подробно.
Вам нужно финансирование для вашего бизнеса? Узнайте о типах финансирования, подходах к кредиторам и инвесторам и многом другом.
Ваша новая бизнес-идея готова к работе. Теперь вам нужно найти правильное финансирование малого бизнеса. Но с чего начать?
Знание того, сколько денег вам нужно, поможет вам выбрать правильный вид финансирования. Эти советы помогут вам найти число.
Большинство форм финансирования попадают в один из двух лагерей. Давайте рассмотрим основные плюсы и минусы долга по сравнению с собственным капиталом.
Чтобы делать деньги, нужны деньги. Итак, какие варианты финансирования существуют? Вот типы, которые финансируют большинство предприятий.
Получение бизнес-кредита по-прежнему является одним из наиболее распространенных способов финансирования бизнеса. Итак, давайте посмотрим, как его получить.
Одноранговое кредитование является альтернативным методом получения кредита для бизнеса. Как это работает?
Кредиты для друзей и семьи могут быть доступны, когда другие виды финансирования недоступны, но они требуют некоторых мер предосторожности.
Вы когда-нибудь думали, что ваш денежный поток будет лучше, если все будут просто платить то, что они должны вам? Что ж, можно и не ждать.
Как найти инвесторов для долевого финансирования? Давайте посмотрим, какие типы существуют и где их найти.
Бизнес-ангелы и венчурные капиталисты являются альтернативными источниками финансирования. Что они могут предложить вашему бизнесу?
Краудфандинг может принести вам деньги для развития бизнеса и внимание для создания клиентской базы.
Гранты являются отличным вариантом финансирования для некоторых предприятий. Для их получения может потребоваться много работы, но награда — бесплатные деньги.
Поиск финансирования бизнеса — важный шаг, но вам не нужно пугаться. Вот как продвигать свой бизнес.
Теперь, когда вы в бизнесе, вы хотите остаться там. У Xero есть ресурсы и решения, чтобы помочь.
Знакомство с различными видами финансирования, включая их плюсы и минусы.
Об авторе