Как покупают акции предприятий: Покупка акций российских компаний: какие купить ценные бумаги
Как анализировать акции компаний перед покупкой
Инвестиционный горизонт и форма получения доходности
Инвестор рассчитывает на получение доходности на вложенный капитал. При выборе акции для инвестиционного портфеля важно понимать, в чем заключается инвестиционная привлекательность той или иной бумаги. Для одних акций источником возврата могут стать дивиденды. Эту условную группу акций часто называют «акциями стоимости», и здесь чаще всего встречаются зрелые компании, присутствующие в сложившемся сегменте рынка / в отрасли и предпочитающие возвращать прибыль акционерам через дивиденды или обратный выкуп, а не инвестировать в развитие (так как чаще всего внутренняя норма рентабельности новых проектов ниже, чем стоимость капитала). Эти акции наиболее устойчивы, особенно если имеют отношение к нецикличным отраслям.
Для других компаний основой инвестиционной привлекательности является успешный рост бизнес-направлений, инвестиции в исследования и разработки (R&D) и создание новых продуктов или целых рынков.
Это – «акции роста», доли в бизнесе «компаний-единорогов» из технологического сектора, делающие ставку на изменения. Поскольку в эти акции закладываются высокие ожидания будущего роста основных финансовых показателей, данные бумаги оцениваются рынком значительно выше, чем акции зрелых компаний. Многие даже являются переоцененными в текущий момент, но инвесторы готовы дать эту премию и переплатить сейчас в надежде на участие в перспективном бизнесе.
Дивидендная стратегия
Это одна из самых простых стратегий инвестирования в акции. Если необходимо сформировать дивидендный портфель, то здесь на помощь может прийти история выплаты компанией дивидендов, она часто доступна в мобильном приложении брокера. Хорошая дивидендная акция обладает положительной историей выплаты дивидендов – они увеличиваются или по крайней мере не снижаются из года в год, а дивидендная доходность (отношение годового дивиденда к стоимости акции) достаточно высока.
Здесь есть особенности. Как правило, у компаний из секторов, ориентированных на внутренний спрос (телекоммуникации, электроэнергетика, розничная торговля или недвижимость), размер дивиденда относительно стабильный (без резких колебаний год от года), но и доходность может уступать компаниям из цикличных (сильно связанных с экономическими циклами) секторов – в России это нефтегазовая отрасль и металлургия.
В отдельные моменты благодаря позитивной конъюнктуре рынков сбыта они могут предложить дивидендную доходность выше 10%.
Даже если у компании положительная история дивидендных выплат и высокая текущая дивидендная доходность, нужно оценить ее способность поддерживать эти выплаты в будущем.
Здесь на помощь может прийти аналитика от брокера – в отчетах часто можно увидеть прогнозные дивиденды на следующие 1-2 года.
Для инвесторов, которые конвертируют сбережения в инвестиции, дивидендная доходность – это наиболее понятная альтернатива ставке по депозитам или купонной доходности облигаций. В среднем портфель российских акций по структуре индекса Мосбиржи сейчас обеспечивает доходность 6-7% годовых. Дивидендная стратегия оптимальна для горизонта инвестирования 1-3 года.
Анализ акций с высоким потенциалом роста
Покупка акций с высоким потенциалом роста – это более комплексная стратегия, и здесь потребуется больше параметров для анализа. Во-первых, важно понимать перспективность бизнеса и источники его роста, а также попытаться предугадать, какие качественные изменения могут произойти.
Во-вторых, необходимо оценить, какой набор позитивных факторов и части будущего роста уже включен в стоимость акций. В отличие от дивидендной стратегии здесь горизонт инвестирования составляет минимум 3 года, оптимально – 5-10 лет.
Хорошая компания – это не всегда хорошая акция, потому что перспективные бизнесы могут уже иметь высокую инвестиционную оценку, и можно легко переплатить. Самостоятельно провести подобный анализ можно, но достаточно сложно и трудозатратно. Поэтому хорошим источником информации являются аналитические отчеты брокера. Главное, на что стоит обратить внимание, – это присвоенная акции рекомендация (покупать, держать или продавать) и целевая цена на 12-месячном горизонте.
Анализ количественных показателей
Если хотите проанализировать объект инвестирования самостоятельно, для начала определитесь с тем, какое влияние на бизнес оказывают тенденции в экономике и каким образом бизнес будет расти в будущем. Здесь помогут презентации самой компании и прогнозы, которые менеджмент дает на ближайшую перспективу.
Обычно эти документы доступны в разделе для инвесторов на сайте компании.
В финансовой отчетности стоит уделить внимание уровню операционной и чистой рентабельности и долговой нагрузке. Компании с низкой рентабельностью, существенными долговыми обязательствами и слабым денежным потоком имеют повышенный кредитный риск.
Затем стоит оценить мультипликаторы. Упрощенно можно посмотреть на акцию в терминах окупаемости вложений. Для этого рассчитываем мультипликатор P/E (цена/прибыль), который отражает сколько годовых прибылей (текущих) мы платим за приобретаемую долю в компании. Для российских акций в среднем это соотношение сейчас составляет 8x, для иностранных – часто превышает 18x.
Но мультипликаторы не всегда хорошо отражают перспективы бизнеса. Например, для быстрорастущих бизнесов в сфере ИТ обычным явлением становится его убыточность или минимальная прибыль при высоких (>20%+) темпах роста выручки. Эти компании, как правило, направляют все средства в развитие и не платят дивиденды, но при этом получают высокую оценку, поскольку инвесторы готовы платить за возможность участия в перспективном бизнесе с прицелом, что компания в будущем станет одним из лидеров отрасли, выйдет на прибыль и начнет возвращать средства акционерам.
Основные качественные критерии
Здесь подход опирается больше не на количественные показатели, а на качественные – понимание бизнеса и его перспектив, сила бренда, технологичность, вера в менеджерскую команду, способную реализовать свои планы и создать акционерную стоимость. Вложения в акции роста – это инвестиция не в настоящее (дивидендный поток), а в будущее, основанное на новом экономическом укладе и прорывных технологиях.
Мир вступил в четвертую промышленную революцию, основанную на квантовых вычислениях, больших объемах данных, возобновляемой энергетике, дополненной реальности, искусственном интеллекте, роботизации, блокчейне и интернете вещей. Однако понимание привлекательной рыночной ниши не всегда помогает нам отобрать акцию, которая может показать кратный рост стоимости на горизонте следующих 5-10 лет. Обращающиеся бумаги могут включать достаточно высокие ожидания инвесторов и быть переоцененными. История показывает, что из 10 компаний успеха в своих начинаниях добьются максимум 1-2, остальные будут поглощены или разорятся.
Диверсификация
Формируя портфель, важно следовать золотому правилу инвестирования – диверсификации. Эту мысль отлично отражает принцип основателя одного из крупнейших в мире хедж-фондов Bridgewater Associates Рэя Далио:
Иметь несколько качественных, не связанных друг с другом потоков доходности лучше, чем всего один. А знать, как сочетать потоки доходности, – даже важнее, чем уметь выбрать хорошие потоки доходности.
Другими словами, важно не только правильно выбирать и диверсифицировать потоки доходности, но и сочетать их таким образом, чтобы снизить риск, а значит повысить шансы на «выживаемость» вашего инвестиционного портфеля в любых рыночных условиях на максимально длинном горизонте. Чаще всего этого удается достичь через включение в портфель не только акций, но и облигаций, драгоценных металлов, биржевых фондов и других альтернативных инвестиций. Доходность этого «всепогодного» портфеля будет более стабильной, а риски потери капитала – сниженными.
Куда инвестировать, какие акции покупать в 2022 после открытия Мосбиржи? — Финансы на vc.ru
На данный момент мы наблюдаем уникальное событие, когда общая паника и выход иностранного капитала привели к тому, что Российский фондовый рынок схлопнулся в два раза за один день, а торги приостановлены Московской биржей. Инвесторы в панике. А все потому, что большинство инвесторов не анализируют отчетность компании, не задают вопросы перед покупкой, не взвесили риски, что рынок РФ специфичен. Покупки совершаются бездумно и на эмоциях. А когда начинается шторм – у всех начинается истерия и недоверие к рынку. На нашем рынке есть много компаний, которые не только выигрывают от падения рубля, но и не подвержены санкциям. Их прибыль и чистая выручка останутся прежними, их продукция идет на экспорт, дивиденды по отдельным упавшим акциям достигают 20% годовых, но из-за общей паники горе инвесторы избавляются от этих компаний, а умные люди — покупают. Так вот заработает тот, кто руководствуется не эмоциями, а умом, холодным расчетом и качественной аналитикой.
Список перспективных акций с потенциальным ростом от 50-100% на ближайшие 2-4 года. (не ИИР)
72 634 просмотров
Нефть. Россия критически важный поставщик нефти. Обеспечивает более 12% мировых поставок нефти, более 27% всего импорта нефти в ЕС.
Отрасль вечно растущая с хорошими дивидендами, с экспортом в $, сейчас цена на нефть находится на историческом максимуме, выручка и чистая прибыль компаний в этом секторе приятно удивит в 2022, даже с учетом геополит обстановки и санкций
Риски
— цены на нефть подвержены манипуляциям, компании в этом секторе отличаются большой волатильностью на краткосрочном периоде. Нарушение экспортных поставок, санкции повлияют на логистическую цепочку поставок, но в среднесрочном периоде этот вопрос будет налажен.
#ROSN , #LKON – Шикарные компании.
Обе эти компании никак не отреагировали в 2014 на похожую ситуацию. Дали 160% и 246% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов!
#SNGSP Сургутнефтегаз преф – ну просто шикарные дивиденды и стабильно растущий график. Дал 127% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов!
Газ. Россия критически важный поставщик природного газа – обеспечивает 30+% мирового рынка и 47% рынка ЕС.
Думаю, все слышали про цену на газ, которая взлетела в 3,4 раза. По сектору ожидается хорошая отчетность + этот сектор получает прибыль в $ т.к. большая часть идет на экспорт. Риски как и с нефтью.
#GAZP Газпром – будет хорошая отчетность, хорошие дивиденды, но друзья знают, что у меня ее в портфеле нет тк цена на бумагу на мой взгляд растет не органически и подвержена манипуляциям и инсайдерской информации в большей степени. Спорная бумага. Дала 300% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов. По тех анализу очень хороша.
Металлурги: цены на цветные металлы растут как на дрожжах.
Россия – лидер по поставке цветных металлов: палладий – 40%, платина – 12%, никель -10, алюминий 10%
Отличная отчетность, отличный бизнес, отличный график, отличные дивиденды.
Риски — 14.03.2022 ЕС запрещает импорт стали из России. Пока не понятно, как сильно это ударит по бизнесу Металлургов.
#CHMF – Северсталь Дала 311% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов. (34% доля выручки от поставки в ЕС)
#MAGN — Дал 250% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов.
#GMKN – Дал 380% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов. Никель – один из важнейших элементов батарей для электрокаров. Медь используется для создания солнечных панелей, гидро и ветряных электростанций.
#NLMK – Дал 250% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов. 25% див доходности не хочешь? (17% доля выручки от поставки в ЕС)
Деревопереработка: ну Россия тут как бы…даже не буду комментить.
#SGZH Сегежа – по ней отдельный обзор.
Настолько нереально перспективная компания, что слов нет. Недавно выпустила акции на открытый рынок. Сделает 300% как нефиг по моему скромному мнению
Удобрения: Цены на химвещества и удобрения взлетают на фоне дефицита. Дефицит из-за высоких цен на газ в ЕС и общемирового спроса.
#PHOR Фосагро –Цены на удобрения продолжают рост, отличные дивиденды
#KAZTP Куйбышевазот – 40% выручки на азотных удобрениях. Чистая прибыль выросла в 10 раз за 2021!. Один из самых доходных химических бизнесов в мире.
Медицина: бизнес вне санкций. Медицинский сектор идет быстрыми шагами. Топ сектор на рынке в 2022-24.
#GEMA Гемабанк – а вы видели дивиденды? – топ. Стволовые клетки – будущее. Рост акции шикарный. Акции компании показали устойчивое снижение на фоне общего падения. Мой фаворит из всех акций.
#MDMG Мать и дитя – растет темпами + 30% выручки в год. Перспективна и наиболее устойчива к инфляции. Дивиденды в $. Акции компании взлетели на 100% за 2020-2021.
Банк сектор. Наиболее рисковый сектор на данный момент, но пока что запад договорился, что не будет вводить санкции в отношении системообразующих предприятий и стратегически важных для экономики России. Но все может поменяться, однако цена уже намного ниже справедливой оценки.
#SBERP Сбербанк – под санкции не попал, дивиденды отличные, рекордная прибыль, отличная динамика по фин показателям. Справедливая оценка 255р за акцию. Лучше покупать преф.
#TCS – санкции не ввели, одна из лучших IT компаний.
Алкоголь — лучший актив в кризис
#BELU Белуга. 600+% за 5 лет. Моя лучшая инвестиция когда либо.
Реальный сектор
#DSKY Детский мир – инфляция растет, а игрушки покупать надо. Хороший фундаментал, хороший бизнес, отличные дивиденды, не боится инфляции.
Это мой топ список акций, которые я буду подкупать постепенно.
Также хочу уделить внимание облигациям и вкладам
В скором времени, после открытия биржи посмотрим и будем подбирать.
Сейчас многие банки предлагают под 20% вклады в рублях и в валюте по 5-6% на 3-6 месяцев. Но большинство людей на панике и предпочитают хранить деньги наличкой в кошельке. В основном страх того, что будет дефолт или просто обанкротится банк. Лично я бы не боялся открывать депозит, но в тех банках, которые не попали под санкции. Однако, я жду выпуск новых облигаций от банков и офз от минфина. Пока минфин приостановил выпуск новых офз и я думаю это оправдано. У государства достаточно денег, а вот привлечение денег в банковский сектор путем депозитов и выпуска облигаций наиболее взвешенное решение.
Подписывайтесь на канал в телеге где еще больше новостей + будет подробный четкий разбор по каждой компании (фундаментальная аналитика, фин отчетность + тех анализ). Ни рекламы, не инфоциганства.
https://t.me/tradeeus
Как покупать и продавать акции для вашего счета
Чтобы купить акции, вам, как правило, понадобится помощь биржевого маклера, поскольку вы не можете просто позвонить на фондовую биржу и попросить купить акции напрямую.
В этом ключе есть две широкие категории брокеров на выбор: брокер с полным спектром услуг или онлайн-брокер со скидкой. Ниже мы обсудим, как вы можете использовать эти варианты для самостоятельной торговли акциями.
Мы также поговорим о третьем варианте: плане прямой покупки акций (DSPP), в соответствии с которым инвесторы могут приобретать акции непосредственно у определенных публичных компаний. Это позволяет покупать акции онлайн без брокера; однако этот вариант имеет ограниченную полезность, поскольку вам придется поддерживать DSPP в каждой компании, акциями которой вы владеете, вместо того, чтобы хранить весь свой портфель в одном месте. Более того, сегодня многие онлайн-брокеры предлагают торговлю акциями без комиссии, что часто делает этот вариант более простым и экономичным.
Key Takeaways
- Для торговли акциями вам часто приходится использовать брокера для размещения ордеров на бирже.
- Брокер с полным спектром услуг, хотя и более дорогой, предоставляет экспертные инвестиционные исследования, советы и комментарии в дополнение к всестороннему финансовому планированию.
- Брокер со скидкой — это более дешевый вариант, который предоставляет базовые услуги по исполнению для инвесторов, которые проводят собственные исследования и анализ.
- Сегодня многие онлайн-брокеры предлагают торговлю без комиссионных, а также бесплатные инструменты и скринеры, что упрощает самостоятельную торговлю акциями.
- Вы также можете покупать акции онлайн без брокера через планы прямой покупки акций некоторых компаний (DSPP), но это может быть обременительно.
Я хочу начать покупать акции: с чего начать?
Где купить акции
Большую часть времени акции котируются и торгуются на биржах, лицензированных площадках, где встречаются покупатели и продавцы, часто с помощью брокера или другого посредника. Эти посредники будут членами биржи и будут использовать свой доступ для покупки и продажи акций от вашего имени.
Основные биржи в США включают Нью-Йоркскую фондовую биржу (NYSE) и рынок Nasdaq.
Небольшие компании с менее ликвидными акциями и минимальной рыночной капитализацией (иногда называемые грошовыми акциями) могут альтернативно торговать внебиржевыми (OTC) на более свободно регулируемых платформах, таких как OTC Pink Sheets. Акции этих компаний часто более волатильны и рискованны, поэтому инвесторы, решившие торговать на внебиржевом рынке, должны проводить дополнительную комплексную проверку и понимать связанные с этим риски.
Сегодня большинство брокерских компаний имеют доступ как к основным биржам, так и к внебиржевым рынкам.
Покупка акций у брокера с полным спектром услуг
Брокеры с полным спектром услуг — это то, что некоторые люди представляют себе, когда думают об инвестировании, — хорошо одетые бизнесмены, сидящие в офисе и болтающие с клиентами. Это традиционные биржевые маклеры, которые найдут время, чтобы познакомиться с вами лично и финансово.
Они рассмотрят такие факторы, как семейное положение, образ жизни, личность, устойчивость к риску, возраст (временной горизонт), доход, активы, долги и многое другое. Узнав о вас как можно больше, эти брокеры с полным спектром услуг могут помочь вам разработать долгосрочный финансовый план.
Эти брокеры могут не только помочь вам с вашими инвестиционными потребностями, но также оказать помощь в планировании недвижимости, налоговых консультациях, пенсионном планировании, составлении бюджета и любых других видах финансовых консультаций — отсюда и термин «полный спектр услуг». Они могут помочь вам управлять всеми вашими финансовыми потребностями сейчас и в будущем и предназначены для инвесторов, которые хотят получить все в одном пакете.
С точки зрения сборов, брокеры с полным спектром услуг дороже, чем дисконтные брокеры, но ценность наличия профессионального консультанта по инвестициям на вашей стороне может стоить дополнительных затрат. Сегодня счета можно открыть всего за 1000 долларов. Большинство людей, особенно новички, попадают в эту категорию с точки зрения типа брокера, который им нужен.
Те, кто хочет инвестировать по принципу «установил и забыл», но не имеют денег или времени, чтобы нанять брокера с полным спектром услуг, могут выбрать робота-консультанта. Это алгоритмические инвестиционные платформы, которыми вы можете управлять через приложение или веб-сайт за небольшую часть стоимости традиционного финансового консультанта.
Покупка акций в Интернете
С другой стороны, онлайн/дисконтные брокеры не дают никаких советов по инвестициям и в основном просто принимают заказы. Они намного дешевле, чем брокеры с полным спектром услуг, поскольку обычно нет офиса, который можно было бы посетить, и сертифицированных консультантов по инвестициям, которые могли бы вам помочь. Стоимость обычно зависит от каждой транзакции, и обычно вы можете открыть счет через Интернет практически без денег. Если у вас есть учетная запись у онлайн-брокера, вы обычно можете просто войти на его веб-сайт и в свою учетную запись и иметь возможность мгновенно покупать и продавать акции.
Помните, что, поскольку эти типы брокеров не дают абсолютно никаких инвестиционных советов, советов по акциям или какой-либо инвестиционной помощи, вы сами управляете своими инвестициями. Единственная помощь, которую вы обычно получаете, — это техническая поддержка. Онлайн-брокеры (дисконтные) предлагают ссылки, исследования и ресурсы, связанные с инвестициями, которые могут быть полезны. Если вы чувствуете, что достаточно осведомлены, чтобы взять на себя ответственность за управление своими собственными инвестициями, или если вы ничего не знаете об инвестировании, но хотите научиться самостоятельно, то это путь.
Суть в том, что ваш выбор брокера должен основываться на ваших индивидуальных потребностях. Брокеры с полным спектром услуг отлично подходят для тех, кто готов платить больше, чтобы кто-то другой позаботился об их финансах. С другой стороны, онлайн / дисконтные брокеры отлично подходят для людей с небольшим стартовым капиталом, которые хотели бы взять на себя риски и выгоды от инвестирования без какой-либо профессиональной помощи.
Покупка акций через план прямой покупки акций
Иногда компании (часто фирмы с голубыми фишками) спонсируют программу особого типа, называемую планом прямой покупки акций (DSPP). Первоначально DSPP были задуманы несколько поколений назад как способ, с помощью которого предприятия могли позволить мелким инвесторам покупать право собственности непосредственно у компании. Участие в DSPP требует, чтобы инвестор взаимодействовал с компанией напрямую, а не с брокером, но система администрирования DSPP каждой компании уникальна.
Компании-участники будут предлагать свои DSPP через трансфер-агентов или другого стороннего администратора. Чтобы узнать больше о том, как участвовать в DSPP компании, инвестор должен обратиться в отдел по связям с инвесторами компании.
Как торговать, если у вас есть брокер
После того, как вы выбрали свою брокерскую платформу, вам нужно будет создать и пополнить счет, прежде чем вы сможете начать торговать. Сегодня проще, чем когда-либо, связать банковский счет онлайн и перевести средства или в электронном виде передать существующий брокерский счет другой фирме. Вы также можете делать регулярные депозиты на свой брокерский счет, чтобы регулярно увеличивать свой портфель.
После финансирования вам просто нужно выйти в интернет или позвонить своему брокеру, чтобы разместить сделку. Акции обозначаются уникальным тикером — мнемоническим кодом из одной-четырех букв, присвоенным конкретной компании. Например, MSFT — это тикер Microsoft Inc., а AAPL — тикер Apple Inc. Если вы не знаете тикер своей акции, его легко найти в Интернете или через своего брокера.
Когда вы выбираете биржевой тикер, которым хотите торговать, вы увидите ценовую котировку, набор информации о цене акции и ее активности. Это покажет вам последнюю цену, по которой акции торговались, а также бид и оффер. Бид — это самая высокая цена, по которой кто-то на рынке купит акцию (и, следовательно, это лучшая цена, по которой вы можете продать им акцию). Предложение или спрос — это самая низкая цена, по которой кто-то на рынке готов продать (и, следовательно, это лучшая цена, по которой вы можете купить у них). Разница между ценой покупки и продажи называется спредом. Более узкий спред обычно указывает на то, что рынок акций достаточно активен и ликвиден. Более широкий спред говорит об обратном. Ознакомившись с ценовым предложением, вы можете оформить заказ.
Рыночные ордера являются самым основным типом ордеров и обеспечивают немедленное исполнение по преобладающей рыночной цене. С другой стороны, лимитный ордер позволяет вам установить конкретную цену, по которой можно купить или продать. Если цена никогда не достигнет этого предельного уровня, сделка останется активной до тех пор, пока не будет отменена. Многие такие сделки являются дневными ордерами, которые остаются в силе до конца торгового дня. Если вы хотите, чтобы ордер был активен только в течение короткого времени, вы можете вместо этого указать своему брокеру, что он является немедленным или отменен (IOC). В качестве альтернативы, если вы хотите, чтобы ордер оставался в силе дольше суток, вы можете обозначить его как действительный до отмены (GTC). Другие условия также могут быть размещены в ордере, например, стоп-лосс.
Как только ваша сделка будет исполнена (полностью или частично), вы получите исполнение — сводку деталей вашего ордера.
Сколько лет вам должно быть, чтобы торговать акциями?
Чтобы открыть брокерский счет и торговать акциями, вам должно быть не менее 18 лет в США. Для лиц моложе 18 лет родитель может создать учетную запись опекуна от их имени.
Можно ли покупать и продавать акции бесплатно?
Да. Несколько онлайн-брокерских платформ (например, Robinhood) предлагают торговлю большинством акций и биржевых фондов (ETF) без комиссии. Обратите внимание, что эти брокеры по-прежнему зарабатывают деньги на ваших сделках, но за счет продажи потока ордеров финансовым фирмам и ссуды ваших акций продавцам на понижение.
Как проще всего купить акции?
Самый простой способ совершить сделку — открыть и пополнить онлайн-счет и разместить рыночный ордер. Хотя это самый быстрый способ купить акции, он не всегда может быть самым мудрым. Проведите собственное исследование, прежде чем решить, какой тип заказа разместить и у кого.
Как купить акции в Интернете без брокера?
Обычно вам необходимо открыть счет у брокера, чтобы покупать и продавать акции через Интернет. Однако некоторые публично торгуемые компании предлагают план прямой покупки акций (DSPP), по которому вы можете покупать акции напрямую. Вместо того, чтобы использовать брокера, трансфер-агент компании управляет транзакцией.
Итог
Вы можете купить или продать акции самостоятельно, открыв брокерский счет в одной из многочисленных брокерских фирм. После открытия счета свяжите его со своим банковским текущим счетом, чтобы вносить депозиты, которые затем доступны для инвестирования.
Однако не приравнивайте простоту открытия счета к легкости принятия правильных инвестиционных решений. Обычно новичкам рекомендуется поговорить с квалифицированным финансовым консультантом. Новым инвесторам может быть полезно прочитать ключевую книгу Разумный инвестор Бенджамин Грэм. Разумное инвестирование может быть очень приятным, поэтому не торопитесь, проведите исследование и найдите брокера, который соответствует вашим интересам и целям.
Пошаговое руководство – Forbes Advisor
Примечание редактора: мы получаем комиссию за партнерские ссылки на Forbes Advisor. Комиссии не влияют на мнения или оценки наших редакторов.
Гетти
Акции играют ключевую роль в вашем инвестиционном портфеле, и научиться покупать акции — это ваша первая работа в качестве инвестора. Между 19По данным Vanguard, на 26 и 2018 года портфель, состоящий из 100% акций, приносил в среднем 10,1% в год, что почти вдвое превышает доходность портфеля, состоящего только из облигаций, за тот же период.
Вот наше пошаговое руководство по покупке акций:
1. Откройте счет для покупки акций
Брокерский счет — это наиболее удобное место для покупки акций, но это далеко не единственный вариант. Если вы считаете себя практичным инвестором, который любит исследовать компании и узнавать о рынках, онлайн-брокерский счет — отличное место, чтобы начать покупать акции.
Онлайн-брокерские конторы предлагают налогооблагаемые счета и счета с налоговыми льготами. Если вы хотите купить акции для финансирования своей пенсии, рассмотрите возможность создания индивидуального пенсионного счета (IRA), который предлагает вам определенные налоговые преимущества, такие как отложенный налог на рост ваших инвестиций и потенциальные налоговые льготы в вашей налоговой декларации. Если вы инвестируете на день раньше выхода на пенсию или уже исчерпали свои пенсионные счета, обратите внимание на облагаемый налогом брокерский счет. Хотя они не предлагают налоговых преимуществ IRA, у них также нет ограничений на сумму денег, которую вы можете внести, или когда вы можете снять средства.
ПРЕДЛОЖЕНИЕ ДЛЯ ПАРТНЕРОВ
Узнайте больше
На веб-сайте eToro
Внесите 100 долларов и получите бонус в размере 10 долларов! (только для США)
Торговля различными активами, включая акции, ETF и криптовалюты
eToro предлагает торговые инструменты, которые помогут как новичкам, так и экспертам
Ваш онлайн-брокер может также спросить, хотите ли вы открыть маржинальный счет. С маржинальным счетом брокерская компания ссужает вам деньги для покупки акций. Это позволяет опытным инвесторам покупать больше акций за меньшие деньги в обмен на некоторые дополнительные расходы и гораздо больший риск.
Планы прямой покупки акций
Если вы уже определились с акциями, которые хотели бы купить, вы можете рассмотреть план прямой покупки акций. Не все публично торгуемые компании участвуют в планах прямой покупки акций, но многие из крупнейших и самых популярных имен участвуют в них, и вам не нужен брокерский счет, чтобы покупать акции таким образом. Однако с вас, скорее всего, будут взиматься дополнительные сборы.
Планы прямых закупок почти всегда управляются третьими лицами, а не самими компаниями. Двумя наиболее распространенными администраторами планов прямых покупок являются ComputerShare и American Stock Transfer & Trust Company (AST). Обе фирмы взимают дополнительную плату за планы прямых закупок. Напротив, большинство онлайн-брокеров взимают нулевую комиссию за покупку и продажу акций.
Возьми кока-колу. Вы можете единовременно купить акции Coca-Cola на сумму 500 долларов США на ComputerShare за плату в размере 5 долларов США или настроить не менее 10 повторяющихся покупок на 50 долларов США за плату в размере 2,50 долларов США. В любом случае за каждую купленную акцию взимается плата за обработку в размере 0,05 доллара США. Реинвестирование любых дивидендов влечет за собой комиссию в размере 5% от вложенной суммы, но не более 5 долларов США. ComputerShare округлит ваши инвестиции дробными акциями, если это необходимо.
С появлением дешевых и бесплатных онлайн-брокерских компаний многие планы прямых покупок потеряли популярность. Однако они могут позволить инвесторам приобретать акции конкретной компании с небольшим дисконтом, что может помочь компенсировать взимаемые ими сборы. Тщательно оцените преимущества инвестирования с использованием плана прямой покупки акций, прежде чем совершить первую покупку.
Брокеры с полным спектром услуг
Брокеры с полным спектром услуг предоставляют состоятельным клиентам широкий спектр финансовых услуг, от пенсионного планирования и налоговой подготовки до имущественного планирования. Они также могут помочь вам купить акции. Проблема в том, что брокеры с полным спектром услуг взимают высокие комиссии по сравнению с онлайн-брокерами.
Для состоятельных людей, у которых нет много дополнительного времени, чтобы оставаться на вершине своей сложной финансовой жизни, брокеры с полным спектром услуг предлагают особый подход, а также высокий уровень доверия. Если все, что вы хотите сделать, это купить акции, лучшим выбором будет план прямой покупки или онлайн-брокерство.
Робо-консультанты
Робо-консультанты — это автоматизированные инвестиционные платформы, которые оценивают ваши финансовые цели, сроки инвестирования и устойчивость к риску. Когда вы подписываетесь на робо-инвестора, платформа задает вам ряд вопросов для оценки этих факторов, а затем инвестирует ваши деньги в управляемый портфель биржевых фондов (ETF), адаптированный к вашим потребностям.
Особенность роботов-инвесторов заключается в том, что вы покупаете не акции напрямую, а портфель ETF. Некоторые из этих фондов почти наверняка будут фондовыми ETF, такими как SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY), который стремится соответствовать показателям фондового индекса S&P 500. Но другие могут быть фондами широких облигаций, такими как Vanguard Total Bond Market ETF (BND), который инвестирует в ценные бумаги с фиксированным доходом.
Это не делает роботов-консультантов плохим выбором для вложения долларов, особенно если вы предпочитаете невмешательство. Просто имейте в виду, что роботы-консультанты могут не быть вашим первым выбором, если вы хотите купить акции.
2. Узнайте, какие акции вы хотели бы купить
На рынке существуют тысячи различных публичных компаний, предлагающих акции. Это усложняет решение о том, какие акции покупать. Один из способов подумать об исследовании акций, которые вы хотите купить, — это принять хорошо продуманную стратегию, такую как покупка акций роста или покупка портфеля дивидендных акций.
- Акции роста – это акции компаний, которые быстро и стабильно увеличивают прибыль или выручку. Как правило, это относительно молодые компании, у которых есть много возможностей для роста, или компании, которые обслуживают рынки с большими возможностями для роста. Независимо от того, кажутся ли акции акций роста дорогими или нет, инвестирование в акции роста предполагает, что продолжающийся быстрый рост со временем приведет к значительному росту цен.
- Стоимостные акции – это акции, которые оцениваются со скидкой и могут вырасти в цене по мере того, как рынок признает их истинную стоимость. При стоимостном инвестировании вы ищете «акции на продажу» с низким соотношением цены к прибыли и балансовой стоимости. Цель состоит в том, чтобы купить акции, которые недооценены, и удерживать их в течение длительного времени.
- Дивидендные акции выплачивают часть своей прибыли акционерам в виде дивидендов. Когда вы покупаете дивидендные акции, цель состоит в том, чтобы добиться стабильного потока дохода от ваших инвестиций, независимо от того, идет ли цена ваших акций вверх или вниз. Некоторые секторы, включая коммунальные услуги и телекоммуникации, также с большей вероятностью будут выплачивать дивиденды.
Используйте инструмент для скрининга акций, чтобы найти акции для покупки
Какую бы стратегию вы ни выбрали, поиск акций, которые вы хотите купить, может быть сложной задачей. Скринеры акций помогают сузить список потенциальных акций для покупки и предлагают бесконечный набор фильтров для отсеивания всех компаний, которые не соответствуют вашим параметрам. Почти все онлайн-брокерские счета предлагают скринеры акций, и в Интернете доступно несколько бесплатных версий.
С помощью скрининга акций вы можете отфильтровать акции компаний с малой или большой капитализацией или просмотреть списки компаний с падающими ценами на акции и акциями, которые находятся на рекордно высоком уровне. Они также обычно позволяют искать акции по отраслям или секторам рынка. Фильтрация по соотношению P/E — отличный способ найти акции, которые переоценены или недооценены.
3. Совершайте сделки на своем счете
После того, как вы открыли и пополнили брокерский счет, а затем определили акции, которые хотите купить, пришло время совершать сделки на вашем счете. Прежде чем размещать заказ на покупку акций, вам необходимо понять некоторые детали процесса — покупка акций не так проста, как простое нажатие кнопки покупки в приложении. Как правило, вам нужно выбрать тип ордера, который содержит инструкции о том, как вы хотите приобрести акции.
Два наиболее распространенных типа ордеров, из которых вам придется выбирать:
- Рыночный ордер. Этот тип приказа предписывает брокеру немедленно купить акции по самой низкой доступной цене. Текущая цена акции, которую вы видите, когда вводите рыночный ордер, не обязательно является ценой, по которой ваш рыночный ордер будет исполнен — цены меняются за миллисекунды, и вы только говорите брокеру, чтобы он получил самую низкую доступную цену.
- Лимитный ордер. Вы называете свою цену, и покупка выполняется только в том случае, если акции упадут до этой цены или ниже в течение выбранного периода времени. Если акции никогда не достигают указанной цены до истечения срока действия лимитного ордера, ваша сделка отменяется.
Если у вас небольшой остаток на счете, но цена акций, которые вы хотите купить, очень высока, рассмотрите дробные акции. Возьмите материнскую компанию Google, Alphabet, Inc.: по состоянию на конец сентября 2020 года цена Alphabet составляет почти 1500 долларов за акцию. С дробными акциями вы можете инвестировать в акции всего несколько долларов. Все большее число брокеров, в том числе Charles Schwab, Fidelity и Robinhood, продают дробные акции.
4. Используйте усреднение долларовой стоимости для покупки акций с течением времени
Проблема фондовых рынков в том, что цены постоянно колеблются. Вы можете обратить внимание на акции, которые сегодня выглядят разумно оцененными, но кто может сказать, будет ли цена выше или ниже завтра?
Усреднение стоимости в долларах предлагает решение этой проблемы: покупайте акции на определенную сумму денег через равные промежутки времени, и вы можете платить меньше за акцию в среднем с течением времени. Важно отметить, что усреднение долларовой стоимости позволяет вам начать покупать акции сразу же, имея немного денег, а не ждать, пока вы построите свой баланс. Это снижает риск того, что вы покупаете очень дорого или низко, поскольку вы распределяете свои покупки на длительный период времени.
Допустим, вы используете усреднение долларовой стоимости, чтобы купить целевые акции по 5 долларов за акцию на первой неделе, по 10 долларов за акцию на второй неделе и по 9 долларов за акцию на третьей неделе. В среднем вы заплатили 8 долларов за акцию — лучше, чем если бы вы ошиблись во времени с покупкой и вложили все по 10 долларов за акцию, только чтобы увидеть, как цена упала. Кроме того, каждый раз вкладывая одну и ту же сумму в долларах, вы покупаете больше акций по цене 5 долларов за акцию, чем по любой другой цене.
Покупай дешево и продавай дорого — это мантра для успешной покупки акций, которую вы наверняка слышали не раз. Но практиковать это может быть психологически сложно, и даже экспертам может быть очень и очень трудно договориться о том, что такое «низкий» и «высокий» для данной акции. Автоматизированные регулярные покупки акций, использующие усреднение долларовой стоимости, помогут вам обойти проблему и превратить инвестирование в рутину.
5. Тщательно продумайте, когда продавать акции
Идеальное время для продажи акций – это когда вам нужны деньги. У долгосрочных инвесторов должна быть стратегия, основанная на финансовой цели и сроках ее достижения. Это означает, что он должен включать в себя план, как начать использовать свои инвестиции и использовать накопленные деньги, когда придет время.
Это также означает, что решение о том, когда вам следует продавать акции, имеет очень мало общего с тем, что происходит с акциями или более широкими рынками в любой данный момент. Если вы не занимаетесь внутридневной торговлей и не хотите быстро получить прибыль, что гораздо более рискованно, чем долгосрочное инвестирование, вам даже не нужно беспокоиться о том, чтобы следить за ежедневными движениями цен.
Если вы сомневаетесь, стоит ли вам удерживать убыточную акцию, подумайте еще раз о том, почему вы ее купили в первую очередь, и решите, изменилось ли что-то принципиально. Если нет, то падение цены может стать подходящим моментом, чтобы купить больше.
Налоги на продажу акций и прирост капитала
Если вы все же решите дать своему брокеру приказ о продаже, сначала убедитесь, что вы понимаете налоговые последствия. Если цена акций выросла с момента, когда вы впервые купили их, вам, возможно, придется платить налоги на прирост капитала. Прибыль от акций, которыми вы владели в течение года или менее, облагается более высокой обычной ставкой подоходного налога, до 37%, в зависимости от вашего дохода. Акции, проданные по истечении более года, облагаются налогом по более низкой ставке долгосрочного прироста капитала от 0% до 20% в 2020 году9.0003
Если цена пошла вниз, вы можете использовать убыток, чтобы компенсировать прибыль, которую вы, возможно, заработали в другом месте своего портфеля. Например, допустим, одна ваша акция упала на 10 долларов за акцию. Если вы владеете другой акцией, которая прибавила 15 долларов за акцию, вы можете продать обе акции и заплатить налоги только с разницы в 5 долларов за акцию. Но следите за правилом фиктивной продажи: как только вы воспользуетесь этой налоговой льготой, вы не сможете выкупить акции, которые вы продали с убытком, или любые аналогичные акции в течение 30 дней.
Была ли эта статья полезной?
Оцените эту статью
★ ★ ★ ★ ★
Пожалуйста, оцените статью
Пожалуйста, введите действительный адрес электронной почты
КомментарииМы будем рады услышать от вас, пожалуйста, оставьте свой комментарий.
Неверный адрес электронной почты
Спасибо за отзыв!
Что-то пошло не так. Пожалуйста, повторите попытку позже.
Еще от
Информация, представленная на Forbes Advisor, предназначена только для образовательных целей. Ваше финансовое положение уникально, и продукты и услуги, которые мы рассматриваем, могут не подходить для ваших обстоятельств. Мы не предлагаем финансовые консультации, консультационные или брокерские услуги, а также не рекомендуем и не советуем отдельным лицам покупать или продавать определенные акции или ценные бумаги. Информация о производительности могла измениться с момента публикации. Прошлые показатели не свидетельствуют о будущих результатах.
Forbes Advisor придерживается строгих стандартов редакционной честности. Насколько нам известно, весь контент является точным на дату публикации, хотя содержащиеся здесь предложения могут быть недоступны. Высказанные мнения принадлежат только автору и не были предоставлены, одобрены или иным образом одобрены нашими партнерами.
Стейси Рапакон — внештатный писатель-редактор, с 2007 года специализирующаяся на вопросах личных финансов, включая инвестиции, сбережения на пенсию, кредиты, семейные финансы и финансовое образование. Ее работы публиковались на Kiplinger.com, CNBC, США. News and World Report, AARP и других интернет-изданиях, а также в журнале Kiplinger’s Personal Finance, The Washington Post, The Chicago Tribune и других печатных изданиях. Вы можете найти ее в Твиттере по адресу @srapacon и связаться с ней в LinkedIn.
Бен — редактор отдела пенсионного обеспечения и инвестиций Forbes Advisor. Обладая двадцатилетним опытом деловой и финансовой журналистики, Бен освещал последние новости рынка, писал статьи о фондовых рынках для Investopedia и редактировал материалы о личных финансах для Bankrate и LendingTree.
Редакция Forbes Advisor независима и объективна. Чтобы поддержать нашу отчетную работу и продолжать предоставлять этот контент бесплатно нашим читателям, мы получаем компенсацию от компаний, размещающих рекламу на сайте Forbes Advisor. Эта компенсация происходит из двух основных источников. Во-первых, , мы предоставляем рекламодателям платные места для представления своих предложений. Компенсация, которую мы получаем за эти места размещения, влияет на то, как и где предложения рекламодателей появляются на сайте. Этот сайт не включает все компании или продукты, доступные на рынке.
Об авторе