Линия боллинджера: Индикатор Полосы Боллинджера или как приручить волатильность

Линия боллинджера: Индикатор Полосы Боллинджера или как приручить волатильность

Индикатор Полосы Боллинджера или как приручить волатильность

Изобретение индикатора Полосы или Ленты Боллинджера (Bollinger Bands) принадлежит американскому аналитику Джону Боллинджеру, который в 1984 году задался целью создать свою собственную систему для анализа и проведения расчетов инвестиций. Потратив на это около семи лет, в начале 90-х годов Боллинджер представил свою систему инвестиционному и трейдерскому сообществу. Довольно быстро его индикатор обрел популярность у участников рынка, был принят на вооружения многими трейдерами и используется по сей день. В настоящее время Джон Боллинджер является собственником финансовой компании Bollinger Capital Management inc, которая использует в работе разработанные им методы.

Идея полос Болинджера состоит в том, чтобы объединить в себе трендовый индикатор, индикатор волатильности и осциллятор. Полосы обозначают на графике направление и диапазон колебаний цены, с учетом тренда и волатильности, характерной для текущей фазы рынка. Графически индикатор представляет из себя три линии: скользящая средняя посередине, характеризующая основное направление движения, и две линии, ограничивающие график цены с обеих сторон и характеризующие его волатильность.

Верхняя и нижняя линии — это та же скользящая средняя, но смещенная на несколько стандартных (среднеквадратичных) отклонений. Поскольку величина стандартного отклонения зависит от волатильности, полосы сами регулируют свою ширину: она увеличивается, когда рынок неустойчив, например, во время публикации новостей, и уменьшается в более стабильные периоды. Таким образом индикатор реализует в себе функции осциллятора в более удобной форме, когда можно сразу на графике с учетом амплитуды колебаний оценить, в состоянии перекупленности или перепроданности находится инструмент.

Настройка индикатора

Основным правилом при построении линий Bollinger является следующее утверждение — около 5% цен должно находиться за пределами этих линий, а 95% внутри. При этом периодически цена должна касаться границ канала, а при резких движениях допустим кратковременный выход графика за границы.

Период и стандартное отклонение

Сам Боллинджер рекомендовал использовать 20-периодное простое скользящее среднее в качестве средней линии и 2 стандартных отклонения для расчета границ полосы. Как правило, период устанавливается от 13 до 24, а отклонение от 2 до 5. Также, можно использовать в качестве периодов круглые значения 50, 100, 200 или числа Фибоначчи. При этом нужно учитывать, что чем выше период, тем ниже чувствительность индикатора и тем больше будет запаздывание. На инструментах с низкой волатильностью такие настройки сделают индикатор бесполезным.

Метод построения средней

Метод построения скользящей средней стоит выбрать тот, при котором полосы будут наиболее четко отыгрывать движения цены на истории. В quik доступны следующие типы средних: simple (простая), smoothed (сглаженная), exponential (экспоненциальная) и vol. Adjusted (скорректированная на объем).

Подробнее о скользящих средних можно прочесть здесь.

Для расчета скользящих средних могут использоваться цены закрытия (close), открытия(open), максимум(high), минимум(low), median = (high+low)/2 и typical = (high+low+close)/3. Рекомендуется использовать close или typical.

Использование полос Боллинджера

Джон Боллинджер в своей книге «Bollindger on Bollindger Bands» (Боллинджер о полосах Боллинджера) поясняет, что его индикатор не предназначен для непрерывного анализа движения цены. Невозможно в любой момент времени посмотреть на индикатор и сделать вывод о дальнейшем поведении инструмента. Но в отдельные моменты времени индикатор дает сигналы, которые сами по себе или в связке с другими методами анализа позволяют использовать хорошие возможности для торговли с высоким потенциалом прибыли.

Для полос Боллинджера характерны следующие особенности:

— Если границы канала расходятся, то это свидетельствует о продолжении сложившейся тенденции, а если внешние полосы Боллинджера сужаются, то это может свидетельствовать о затухании тренда и возможном развороте.

— Движение, начавшееся от одной из границ, скорее всего продолжится до другой.

— Положение графика цены относительно средней линии свидетельствует о направлении тренда. Если график выше неё, то тренд восходящий и наоборот. При этом сама линия также должна быть направлена в соответствующую сторону.

Далее представлены наиболее распространенные методы использования индикатора в торговле.

1. Покупка/продажа по тренду после откатов.

Когда инструмент находится в стабильном направленном тренде, Полосы Боллинджера помогают идентифицировать точку, в которой наиболее безопасно входить после отката. Как правило, когда есть тренд вверх, график цены находится между средней и верхней линией Боллинджера. Тогда можно покупать в тот момент, когда цена будет откатывать и подходить к нижней линии. Причем хорошим подтверждающим сигналом будет, если цена в этот момент построит не зигзагообразную, а горизонтальную коррекцию. В таком случае выше вероятность прибыльной сделки и можно использовать короткий стоп за поддержкой консолидации. Для выхода с прибылью можно использовать точку, в которой цена пересечет среднюю линию в обратном направлении или другие целевые ориентиры.

То же самое справедливо и для нисходящего тренда.

2. Резкие изменения цен обычно происходят после сужения полосы (сжатия), соответствующего снижению волатильности.

Довольно часто перед сильным движением для инструмента характерна низкая волатильность. В эти моменты присутствует неопределенность, которая не позволяет покупателям или продавцам взять верх и существенно сдвинуть цену. Когда определенность наступает (это может быть новость, пробой важного уровня или приход крупного игрока), те, кто оказался на неправильной стороне вынуждены в спешке закрывать свои позиции, давая движению импульс.

На графике такой ситуации будет соответствовать сжатие линий Боллинджера перед движением. Здесь индикатор не дает направление, но показывает момент, когда нужно быть внимательным и искать точку входа. Как правило, если после сжатия цена пробивает одну из крайних линий, то в этом направлении и будет развиваться движение. Однако такой сигнал может сильно запаздывать, поэтому желательно использовать дополнительные сигналы для входа.

3. Распознание моделей «двойная вершина» и «двойное основание»

Боллинджер предлагает использовать свои полосы для более точной идентификации классических фигур теханализа. Для фигуры «двойное основание» первый минимум должен быть ниже нижней линии, а второй — на уровне или выше нижней линии. При этом дополнительным сигналом будет снижение объемов на втором минимуме. Аналогичным образом проводится анализ для «двойной вершины».

Помимо распространенных способов применения существует много торговых систем, использующие сочетания полос Боллинджера с другими индикаторами: RSI, MACD, MFI, Parabolic SAR и др. Сам Боллинджер в своей книге даже предлагал строить полосы не для графика самой цены, а для графика RSI и использовать получающиеся сигналы. Таким образом, полосы Боллинджера дают большой простор для построения различных торговых систем и рекомендуются к освоению.

открыть счет

БКС Экспресс

Индикатор Полосы Боллинджера на Форекс: применение, настройка, формула расчета

Полосы, или Линии, Боллинджера (Bollinger Bands, BB) — широко используемый технический индикатор, отражающий текущие отклонения цены. Инструмент был предложен и описан трейдером и техническим аналитиком Джоном Боллинджером в начале 1980-х годов.

В основе индикатора — среднеквадратичное, или стандартное, отклонение. Помогает проанализировать, как расположены цены относительно нормального торгового интервала. Полосы создают коридор, в границах которого цены считаются нормальными.

Индикатор рассчитывается на основе стандартного отклонения от Простой скользящей средней (Simple Moving Average, SMA) с периодом 20 по умолчанию. Инструмент графически представлен в виде трёх полос. Bollinger Bands нередко сравнивают с Конвертами (Envelopes).

Особенности индикатора

Полосы Боллинджера строятся в виде верхней и нижней границ, образуя коридор вокруг Скользящей средней.

Так как величина стандартного отклонения находится в зависимости от волатильности, линии сами варьируют ширину, то есть это переменная величина. Расстояние отклонения верхней и нижней линий от центральной пропорционально поведению цены. Полосы Боллинджера имеют следующие закономерности:

• индикатор реагирует на повышение волатильности рынка расширением: такое происходит, например, на выходе новостей;

• чем ниже рыночная волатильность, тем, соответственно, меньше отклонение и более узок коридор.

Полосы Боллинджера тем самым реализуют в себе возможности осциллятора в более удобной форме: можно прямо на ценовом графике, учитывая амплитуду колебаний, оценить, в каком состоянии находится инструмент — перекупленности или перепроданности.

Bollinger Bands уникален тем, что показывает происходящее на рынке прямо сейчас, а не прошлую ситуацию, как это часто бывает с другими инструментами.

Что даёт этот индикатор? Во-первых, полосы образуют канал, в котором движется цена. Во-вторых, инструмент показывает волатильность рынка. В-третьих, используется как динамические линии поддержки и сопротивления.

По словам автора, индикатор не создан для постоянной оценки движения цены, то есть нельзя когда угодно посмотреть на Полосы Боллинджера и прийти к выводу о том, как в дальнейшем поведёт себя торгуемый инструмент. Но периодически индикатор даёт сигналы, которые самостоятельно или в сочетании с прочими методами анализа открывают неплохие возможности для торгов с высоким потенциалом дохода.

Как пользоваться Полосами Боллинджера

Индикатор встроен в торговый терминал MetaTrader 5: Вставка —> Индикаторы —> Трендовые.

Главное правило при построении Bollinger Bands можно сформулировать так: около 5 % цен должно выходить за пределы этих линий, а 95 % цен — оставаться внутри них. При этом время от времени цена должна соприкасаться с границами коридора, а при резких движениях рынка возможен кратковременный выход графика за ограничивающие линии при стандартных настройках.

Первостепенной задачей при работе с любым индикатором, в том числе и с BB, является определение того, в какой фазе находится цена: идёт вверх, идёт вниз, происходит консолидация. От этого зависит, какую стратегию применять. С помощью Полос Боллинджера можно искать дивергенцию.

Считается, что BB нежелательно применять как самостоятельный инструмент. Тем не менее немало торговых систем, трендовых и контртрендовых, берут за основу этот индикатор как единственный. Если говорить о том, как использовать Полосы Боллинджера с другими инструментами, то индикатор хорошо комбинируется с RSI, MACD, Стохастиком и др.

BB можно использовать на большинстве таймфреймов — минутных, часовых, дневных и т. д.

Интерпретация показателей

В основе интерпретации индикатора лежит положение о том, что для цен характерно оставаться в пределах верхней и нижней границ. Когда все полосы горизонтальны, это можно интерпретировать как пребывание рынка в балансе, в это время происходит накопление позиций. В таком случае трейдеру предлагается работать от нижней до верхней линии, игнорируя центральную. Но это допустимо, только если коридор не слишком узкий, есть потенциал для ценового движения в противоположную сторону.

Важно работать в сторону тенденции, предшествующей данному коридору. Например, до входа в коридор наметился восходящий тренд, значит, нужно работать от нижней границы.

Положение графика цены относительно средней линии говорит о направлении тренда. Признак здорового восходящего тренда — цена не опускается за центральную линию. Для здорового нисходящего тренда всё наоборот. На слабый тренд указывает уход и закрепление под средней линией.

Расхождение границ коридора указывает на продолжение сформировавшейся тенденции. Если границы, наоборот, сужаются, это может сигнализировать о затухании тренда и возможном развороте.

К другим особенностям индикатора, которые важно учитывать при интерпретации, относятся следующие:

• Резкие изменения цен, как правило, наблюдаются после сужения полосы, которое соответствует снижению волатильности.

• Закрытия за пределами границ изначально сигнализируют о продолжении движения, а не о развороте.

• Если за пиками и впадинами вне полосы идут пики и впадины внутри полосы, вероятен разворот тенденции.

• Движение цены, которое началось от одной из границ, с высокой вероятностью продолжится до другой.

• Выход цены из узкого коридора вверх даёт сигнал на покупку, вниз — на продажу. А обратное возвращение цены в узкий диапазон сигнализирует о необходимости закрытия позиций.

Расчёт

Для расчёта Полос Боллинджера используются следующие параметры с соответствующими настройками:

Итак, индикатор формируется тремя линиями: центральной, верхней и нижней, каждая из которых имеет свою формулу:

Middle Line (ML) = Moving Average (SMA (Close, N))

Upper Band = ML + (D x Standard Deviation)

Lower Band = ML — (D x Standard Deviation), где

D — задаваемый в настройках терминала коэффициент отклонения, Standard Deviation (StdDev) — стандартное отклонение, вычисляемое по формуле:

SQRT (Sum (Close, n)) ^ 2, n)/n), где

Sum — сумма за n периодов, n — период расчёта, SQRT — квадратный корень, Close — цена закрытия.

Преимущества и недостатки индикатора

Полосы Боллинджера имеют ряд преимуществ в торговле:

• простота использования индикатора;

• возможность применения на любом финансовом рынке, будь то форекс или рынок акций;

• применимость в рамках стратегии следования тренду и контртрендовой стратегии.

Слабыми сторонами индикатора являются невозможность самостоятельного использования без дополнительных инструментов, запаздывание, сложности в интерпретации, отсутствие указаний на постановку stop loss.

Что они собой представляют и что они говорят инвесторам

Что такое полосы Боллинджера®?

Полосы Боллинджера® — это инструмент технического анализа, определяемый набором линий тренда, нанесенных на два стандартных отклонения (положительно и отрицательно) от простой скользящей средней (SMA) цены ценной бумаги, но которые можно настроить в соответствии с предпочтениями пользователя.

Полосы Боллинджера® были разработаны и защищены авторским правом известным техническим трейдером Джоном Боллинджером и предназначены для обнаружения возможностей, которые дают инвесторам более высокую вероятность правильно определить, когда актив перепродан или перекуплен.

Основные выводы

• Полосы Боллинджера® — это инструмент технического анализа, разработанный Джоном Боллинджером для генерации сигналов перепроданности или перекупленности.
• Есть три линии, которые составляют полосы Боллинджера: простая скользящая средняя (средняя полоса), а также верхняя и нижняя полосы.
• Верхняя и нижняя полосы обычно представляют собой 2 стандартных отклонения +/- от 20-дневной простой скользящей средней (которая является центральной линией), но они могут быть изменены.
• Когда цена постоянно касается верхней полосы Боллинджера, это может указывать на сигнал перекупленности, в то время как постоянное касание нижней полосы указывает на сигнал перепроданности.

Понимание полос Боллинджера

Как рассчитать полосы Боллинджера®

Первым шагом в расчете полос Боллинджера® является вычисление простой скользящей средней (SMA) рассматриваемой ценной бумаги, обычно с использованием 20-дневной SMA. 20-дневная скользящая средняя усредняет цены закрытия за первые 20 дней в качестве первой точки данных. Следующая точка данных будет отбрасывать самую раннюю цену, добавлять цену на 21-й день и брать среднее значение и так далее. Далее будет получено стандартное отклонение цены ценной бумаги. Стандартное отклонение — это математическое измерение средней дисперсии, которое занимает видное место в статистике, экономике, бухгалтерском учете и финансах.

Для заданного набора данных стандартное отклонение измеряет, насколько разброс чисел отличается от среднего значения. Стандартное отклонение можно рассчитать, взяв квадратный корень из дисперсии, которая сама по себе является средним значением квадратов разностей среднего значения. Затем умножьте это значение стандартного отклонения на два и добавьте и вычтите эту сумму из каждой точки вдоль SMA. Те производят верхнюю и нижнюю полосы.

Вот формула Bollinger Band®:

БОЛЮ знак равно Массачусетс ( ТП , н ) + м * о [ ТП , н ] ЖИРНЫЙ знак равно Массачусетс ( ТП , н ) − м * о [ ТП , н ] куда: БОЛЮ знак равно Верхняя полоса Боллинджера ЖИРНЫЙ знак равно Нижняя полоса Боллинджера Массачусетс знак равно Скользящее среднее TP (типичная цена) знак равно ( Высокий + Низкий + Закрывать ) ÷ 3 н знак равно Количество дней в периоде сглаживания (обычно 20 дней) м знак равно Количество стандартных отклонений (обычно 2) о [ ТП , н ] знак равно Стандартное отклонение по сравнению с последним н периоды ТП \begin{выровнено} &\text{BOLU} = \text {MA} ( \text {TP}, n ) + m * \sigma [ \text {TP}, n ] \\ &\text{BOLD} = \ text {MA} ( \text {TP}, n ) — m * \sigma [ \text {TP}, n ] \\ &\textbf{где:} \\ &\text {BOLU} = \text {Верхний Боллинджер Band} \\ &\text {BOLD} = \text {Нижняя полоса Боллинджера} \\ &\text {MA} = \text {Скользящая средняя} \\ &\text {TP (типичная цена)} = ( \text{ High} + \text{Low} + \text{Close} ) \div 3 \\ &n = \text {Количество дней в периоде сглаживания (обычно 20)} \\ &m = \text {Количество стандартных отклонений (обычно 2) )} \\ &\sigma [ \text {TP}, n ] = \text {Стандартное отклонение за последние } n \text{ периодов TP} \\ \end{выровнено} ​BOLU=MA(TP,n)+m∗σ[TP,n]BOLD=MA(TP,n)−m∗σ[TP,n], где: BOLU=Верхняя полоса БоллинджераBOLD=Нижняя полоса БоллинджераMA=Скользящая средняяTP ( типичная цена)=(максимум+минимум+закрытие)÷3n=количество дней в периоде сглаживания (обычно 20)m=количество стандартных отклонений (обычно 2)σ[TP,n]=стандартное отклонение за последние n периодов TP​

О чем вам говорят полосы Боллинджера®?

Полосы Боллинджера® – очень популярный метод. Многие трейдеры считают, что чем ближе цены подходят к верхней полосе, тем больше рынок перекуплен, а чем ближе цены приближаются к нижней полосе, тем больше рынок перепродан. У Джона Боллинджера есть набор из 22 правил, которым необходимо следовать при использовании лент в качестве торговой системы.

На приведенном ниже графике полосы Боллинджера® заключают в себе 20-дневную SMA акции с верхней и нижней полосами, а также ежедневные движения цены акции. Поскольку стандартное отклонение является мерой волатильности, когда рынки становятся более волатильными, полосы расширяются; в менее волатильные периоды полосы сокращаются.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia, 2021

Сжатие

«Сжатие» является центральной концепцией полос Боллинджера®. Когда полосы сближаются, сужая скользящую среднюю, это называется сжатием. Сжатие сигнализирует о периоде низкой волатильности и рассматривается трейдерами как потенциальный признак будущей повышенной волатильности и возможных торговых возможностей.

И наоборот, чем шире расходятся полосы, тем выше вероятность снижения волатильности и выше вероятность выхода из сделки. Однако эти условия не являются торговыми сигналами. Полосы не указывают, когда может произойти изменение или в каком направлении может двигаться цена.

Прорывы

Примерно 90% движения цены происходит между двумя полосами. Любой прорыв выше или ниже полос является важным событием. Прорыв не является торговым сигналом. Ошибка, которую совершает большинство людей, заключается в том, что они полагают, что цена, достигающая одной из полос или превышающая ее, является сигналом к ​​покупке или продаже. Прорывы не дают никакой подсказки относительно направления и степени будущего движения цены.

Ограничения полос Боллинджера®

Полосы Боллинджера® не являются отдельной торговой системой. Это просто индикатор, предназначенный для предоставления трейдерам информации о волатильности цен. Джон Боллинджер предлагает использовать их с двумя или тремя другими некоррелированными индикаторами, которые дают более прямые рыночные сигналы.

Он считает крайне важным использовать индикаторы, основанные на разных типах данных. Некоторыми из его любимых технических методов являются дивергенция/конвергенция скользящих средних (MACD), балансовый объем и индекс относительной силы (RSI).

Поскольку они рассчитываются на основе простой скользящей средней, они взвешивают более старые ценовые данные так же, как и самые последние, а это означает, что новая информация может быть разбавлена ​​устаревшими данными. Кроме того, использование 20-дневной SMA и 2 стандартных отклонений является несколько произвольным и может не работать для всех и в каждой ситуации. Трейдеры должны соответствующим образом корректировать свои предположения SMA и стандартного отклонения и следить за ними.

О чем говорят полосы Боллинджера®?

Полосы Боллинджера® дают трейдерам представление о том, куда движется рынок, исходя из цен. Он предполагает использование трех полос — одной для верхнего уровня, другой для нижнего уровня и третьей для скользящей средней. Когда цены приближаются к верхней полосе, это указывает на то, что рынок может быть перекуплен. И наоборот, рынок может быть перепродан, когда цены приближаются к нижней или нижней полосе.

Какие индикаторы лучше всего работают с полосами Боллинджера®?

Многие технические индикаторы лучше всего работают в сочетании с другими. Полосы Боллинджера часто используются вместе с индикатором относительной силы (RSI), а также с индикатором BandWidth, который измеряет ширину полос относительно средней полосы. Трейдеры используют BandWidth для поиска сжатий Боллинджера.

Насколько точны полосы Боллинджера?

Поскольку полосы Боллинджера установлены на два значения +/- два стандартных отклонения вокруг SMA, мы должны ожидать, что примерно 9В 5% случаев наблюдаемое ценовое действие будет находиться внутри этих полос.

Какой таймфрейм лучше всего использовать с полосами Боллинджера?

Полосы Боллинджера® обычно используют 20-дневную скользящую среднюю.

Практический результат

Полосы Боллинджера® могут быть полезным инструментом для трейдеров для оценки относительного уровня перекупленности или недокупленности акции и дают им представление о том, когда открывать и закрывать позицию. Некоторые аспекты полос Боллинджера, такие как сжатие, хорошо подходят для торговли валютой, равно как и добавление второго набора полос Боллинджера. Покупка, когда цена акций пересекает нижнюю полосу Боллинджера®, часто помогает трейдерам воспользоваться условиями перепроданности и получить прибыль, когда цена акций возвращается к центральной линии скользящей средней. Правильное использование этого инструмента может помочь инвесторам и трейдерам принимать более взвешенные решения и, возможно, получать прибыль.

Основы полос Боллинджера®

В 1980-х годах Джон Боллинджер, давний специалист по рынкам, разработал технику использования скользящей средней с двумя торговыми полосами выше и ниже нее. В отличие от расчета процентов от обычной скользящей средней, полосы Боллинджера® просто добавляют и вычитают расчет стандартного отклонения.

Ключевые выводы

• Полосы Боллинджера® состоят из центральной линии и двух ценовых каналов или полос выше и ниже ее.
• Центральная линия обычно представляет собой простую скользящую среднюю, а ценовые каналы представляют собой стандартные отклонения изучаемой акции.
• Полосы расширяются и сужаются по мере того, как ценовое действие становится волатильным (расширение) или ограничивается жесткой торговой моделью (сокращение).
• Трейдеры определяют верхнюю и нижнюю полосы в качестве целей цены при построении полос.
• Когда цена постоянно касается верхней полосы Боллинджера, это может указывать на сигнал перекупленности, в то время как постоянное касание нижней полосы указывает на сигнал перепроданности.

Понимание полос Боллинджера

Понимание полос Боллинджера®

Полосы Боллинджера® состоят из центральной линии и двух ценовых каналов или полос выше и ниже нее. Осевая линия обычно представляет собой простую скользящую среднюю, а ценовые каналы представляют собой стандартные отклонения изучаемой акции.

Полосы расширяются и сужаются по мере того, как ценовое действие выпуска становится волатильным (расширение) или связывается с жесткой торговой моделью (сокращение).

Акции могут торговаться в течение длительного времени в тренде, хотя время от времени с некоторой волатильностью. Чтобы лучше видеть тренд, трейдеры используют скользящую среднюю для фильтрации движения цены. Таким образом, они могут собрать важную информацию о движении рынка. Например, после резкого подъема или падения тренда рынок может консолидироваться, торгуясь узко и пересекаясь выше и ниже скользящей средней. Чтобы лучше отслеживать это поведение, трейдеры используют ценовые каналы, которые охватывают торговую активность вокруг тренда.

Мы знаем, что рынки ежедневно торгуются беспорядочно, даже если они все еще торгуются в восходящем или нисходящем тренде. Технические специалисты используют скользящие средние с линиями поддержки и сопротивления, чтобы предвидеть поведение цены акции.

Технический анализ — это торговая стратегия, которая анализирует статистические тенденции для выявления торговых возможностей.

Рисование линий

Сначала рисуются верхние линии сопротивления и нижние линии поддержки, а затем экстраполируются для формирования каналов, внутри которых, как ожидает трейдер, будут находиться цены. Некоторые трейдеры рисуют прямые линии, соединяющие вершины или впадины цен, чтобы определить верхний или нижний ценовые экстремумы соответственно, а затем добавляют параллельные линии, чтобы определить канал, в котором должны двигаться цены. Пока цены не выходят за пределы этого канала, трейдер может быть достаточно уверен, что цены двигаются так, как ожидалось.

Когда цены акций постоянно касаются верхней полосы Боллинджера®, считается, что цены перекуплены; и наоборот, когда они постоянно касаются нижней полосы, считается, что цены перепроданы, что вызывает сигнал покупки.

При использовании Bollinger Bands® назначьте верхнюю и нижнюю полосы в качестве целей цены. Если цена отклоняется от нижней полосы и пересекает 20-дневную среднюю (средняя линия), верхняя полоса представляет верхнюю цель цены. При сильном восходящем тренде цены обычно колеблются между верхней полосой и 20-дневной скользящей средней. Когда это происходит, пересечение ниже 20-дневной скользящей средней предупреждает о развороте тренда вниз.

Примеры полос Боллинджера®

На приведенном ниже графике показан график American Express (AXP) с начала 2008 года. Вы можете видеть, что по большей части движение цены касалось нижней полосы, и цена акций упала с уровня 60 долларов в разгар зимы до своего мартовского уровня. позиция около 10 долларов. В паре случаев движение цены пересекало центральную линию (с марта по май и снова в июле и августе), но для многих трейдеров это определенно не было сигналом к ​​покупке, поскольку тренд не был нарушен.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia 2020

На приведенном ниже графике Microsoft (MSFT) за 2001 год вы можете видеть, что в начале января тренд сменился восходящим. Но взгляните, как медленно он показывал изменение тренда. До того, как ценовое действие пересекло центральную линию, цена акций поднялась с 20 до 24 долларов, а затем между 24 и 25 долларами, прежде чем некоторые трейдеры получили подтверждение этого разворота тренда.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia 2020

Это не означает, что полосы Боллинджера не являются общепризнанным индикатором проблем перекупленности или перепроданности, но графики, подобные макету Microsoft 2001 года, являются хорошим напоминанием о том, что мы должны начать с распознавания тенденций и простых скользящих средних, прежде чем переходить к ним. более экзотические индикаторы.

Что такое полосы Боллинджера®?

Полосы Боллинджера® — это инструменты, используемые в техническом анализе. Они были разработаны Джоном Боллинджером, техническим трейдером. Полосы используются для генерации сигналов о перепроданности или перекупленности ценных бумаг. Полосы состоят из различных линий, нанесенных на график, включая скользящую среднюю, верхнюю и нижнюю полосы.

О чем говорят полосы Боллинджера®?

Полосы Боллинджера® — это высокотехнологичные инструменты, которые дают трейдерам представление о движении рынка на основе цен. Он предполагает использование трех полос — одной для верхнего уровня, другой для нижнего уровня и третьей для скользящей средней.