Почему банки повышают проценты по вкладам: Падение ставок по депозитам сменилось ростом

Почему банки повышают проценты по вкладам: Падение ставок по депозитам сменилось ростом

Банки предсказали год двузначных ставок по вкладам и ипотеке — РБК

Повышение ключевой ставки и планы ЦБ поднимать ее дальше приведут к новой переоценке условий по ипотеке и вкладам, сообщили РБК в крупных банках. Участники рынка уже называют 2022-й годом двузначных ставок

Фото: Григорий Сысоев / ТАСС

Крупные российские банки готовятся к новому раунду повышения ставок по кредитам, особенно ипотеке, и по вкладам для населения, следует из комментариев их представителей, поступивших в РБК. Так банки планируют реагировать на решение ЦБ: в пятницу, 11 февраля, он поднял ключевую ставку еще на 1 процентный пункт, до 9,5% годовых. Глава Банка России Эльвира Набиуллина отметила, что рассматривался и более агрессивный шаг — подъем ставки на 1,5 п.п., и не исключила дальнейшее ужесточение денежно-кредитной политики.

adv.rbc.ru

О планах в ближайшее время увеличивать доходность по депозитам и счетам РБК сообщили в Альфа-банке, Росбанке, Московском кредитном банке (МКБ), банке «Дом.

РФ», Почта Банке и Абсолют Банке. В ВТБ, банке «Зенит» отметили, что скорректировали предложения по сберегательным продуктам на днях, но намерены действовать в зависимости от ситуации на рынке. Следить за рыночной конъюнктурой также планируют в «Открытии» и Ситибанке.

adv.rbc.ru

• «После сегодняшнего заседания по ключевой ставке среднерыночные ставки по депозитам могут достичь двузначных значений и вырасти до 10–11% уже к началу марта», — указал представитель Промсвязьбанка. Он добавил, что это усилит конкуренцию банков на рынке привлечения вкладов.
• Ставки по вкладам станут двузначными в ближайшие один-два месяца, считает предправления Абсолют Банка Татьяна Ушкова. «Сейчас уже очевидно, что двузначные значения сохранятся до конца 2022 года, а возможно, и в первую половину 2023 года», — добавляет она.
• «Максимальные ставки по вкладам с различными дополнительными условиями на уровне 11% мы можем увидеть уже в начале марта, и они могут сохраниться вплоть до четвертого квартала», — соглашается руководитель службы пассивов и комиссионных продуктов Почта Банка Геннадий Чаусов.
• Отдельные предложения банков в виде двузначных ставок возможны, но будут, скорее, распространяться на короткие и средние сроки размещения, полагает начальник управления «Сбережения» ВТБ Максим Степочкин. По его словам, рост ставок по депозитам уже не будет таким резким, как в прошлом году.

Как следует из данных ЦБ, в третьей декаде января средняя максимальная ставка по вкладам в десяти крупнейших российских банках по объему привлечения средств населения достигла 7,8%. Показатель начал быстро расти во второй половине прошлого года, по мере того как Банк России ужесточал денежно-кредитную политику. Средняя максимальная ставка по вкладам уже вернулась к уровням мая 2017 года. В этом году показатель может превысить 9% и достичь пятилетнего максимума, говорит заместитель директора группы рейтингов финансовых институтов агентства НКР Егор Лопатин. «Вернуться на уровень начала текущего года ставки смогут не ранее 2023 года», — добавляет он.

Ставки по вкладам достигнут 11–12% годовых в ближайшие месяцы, но ненадолго, считает директор группы «Финансовые институты» S&P Сергей Вороненко. «Поскольку ЦБ сохраняет в качестве приоритета инфляционное таргетирование, то мы пока рассматриваем данное явление как временное, на горизонте восьми-десяти месяцев, с потенциалом к постепенному снижению ставок по депозитам». Рост ставок по вкладам неоднороден, и некоторые крупные банки могут удерживать доходность ниже среднего уровня, отмечает Вороненко.

Защитит ли рост ставок по вкладам от инфляции

Банк России готов поднимать ключевую ставку до тех пор, пока граждане не ощутят выгоду от вкладов, заявила Набиуллина. По ее словам, ЦБ достигнет цели, когда население почувствует, что доходность банковских депозитов защищает сбережения от инфляции.

«Чтобы обуздать инфляцию, как раз нужно убрать этот навес избыточного спроса, который создает инфляционное давление. И это можно сделать главным способом — сделав для потребителя более привлекательным сберегательное поведение. <…> Именно сейчас мы поэтому повышаем ключевую ставку и будем это делать до тех пор, пока люди не ощутят, как это было несколько лет назад, что депозитные ставки в полной мере компенсируют им инфляционные риски», — пояснила глава ЦБ. Набиуллина не назвала, какой уровень номинальных ставок по вкладам мог бы свидетельствовать о переломе ситуации.

Хотя средства населения на депозитах начали увеличиваться в конце прошлого года, темпы были скромными, отмечает управляющий директор «Газпром Private Banking» Егор Сусин. «Когда мы увидим, что новые депозиты растут быстрее, чем процентные доходы по уже имеющимся вкладам, когда мы увидим рост срочности сбережений, это будет маркером того, что сберегательная активность населения выросла. И, конечно, ЦБ будет одновременно смотреть на динамику кредитования — темпы роста депозитов в абсолютном выражении должны приближаться к темпам прироста кредитов», — поясняет эксперт.

По словам Сусина, достижение средней ставки по депозитам уровня в 10% может стать «психологическим моментом», когда приток средств населения в банки резко усилится.

По данным Банка России, к концу 2021 года ставки по кредитам в рублях сроком до года в российских банках превысили 15%, а ставки сроком от трех лет составили 10,43%. По сравнению с мартом 2021 года ЦБ начал ужесточать денежно-кредитную политику, стоимость краткосрочных ссуд выросла на 2 п.п., а долгосрочных — на 0,56 п.п. Одновременно с этим в России поднимались ставки по ипотеке: на 1 января 2022 года средневзвешенная ставка по ипотеке в России была на уровне 7,81% — всего на 0,58 п.п. выше, чем на начало апреля, следует из статистики ЦБ. Это связано с тем, что в расчетах Банка России учитываются выдачи кредитов на льготных условиях.

По данным «Дом.РФ», начиная с конца марта 2021 года стоимость кредитов на покупку жилья в новостройке выросла на 2,59 п.п., а ссуд на приобретение готового жилья — на 2,53 п.п. В начале февраля средневзвешенная ставка по основным ипотечным программам в топ-20 банков преодолела психологическую отметку 10%, оценивали аналитики госкомпании (.pdf). На неделе с 31 января по 6 февраля средняя рыночная ставка по ипотеке на покупку квартиры в новостройке прибавила 0,57 п.п. и достигла 10,44%, а по кредитам на покупку готовых квартир — 10,56% (плюс 0,69 п.

п.). Это самый резкий подъем среднерыночных показателей с конца марта 2021 года.

Несмотря на это, опрошенные РБК участники рынка ожидают нового пересмотра условий и по кредитным продуктам, особенно по ипотеке.

• «ВТБ пока не принял решения о пересмотре ставок — но это один из вариантов, который мы будем обсуждать с учетом изменившейся конъюнктуры рынка», — сообщил представитель банка.
• «Райффайзенбанк продолжит, насколько это возможно, сдерживать для своих клиентов рост ставок по ипотеке и потребительским кредитам», — сказал управляющий директор по кредитным розничным продуктам Райффайзенбанка Андрей Спиваков. По его словам, рынок ожидал резкого роста ключевой ставки из-за «внешнеполитических, пандемийных и инфляционных факторов», и экономический вектор сменится не раньше чем через пару заседаний ЦБ по ставке.
• «Мы ожидаем роста ставок по потребительскому кредитованию в среднем на 0,5–1% по всему рынку. Не исключаем роста ставок и по нашим предложениям», — сообщил представитель Росбанка.
  В кредитной организации не раскрыли планов по изменению условий по ипотеке, но заявили, что в среднем по рынку стоимость таких ссуд приблизится к 10% в первой половине этого года, а по льготным программам достигнет уже 11–12% годовых.

• По словам Ушковой, Абсолют Банк планирует повышение ставок по ипотеке в ближайший месяц. «Прогноз повышения ключевой ставки до 11% спровоцирует рост ставок на рынке сильнее, чем повышение ключевой до 9,5%. Если ключевая достигнет 11%, то ипотечные ставки выйдут на уровень 12–13%. И, думаю, это не конец движения вверх», — добавила предправления банка.
• В Совкомбанке не раскрыли планов по изменению кредитных условий. Управляющий директор банка Артем Языков лишь уточнил, что корректировка ипотечных ставок на рынке произойдет до конца этого месяца и затронет март. «Она (корректировка. — РБК) будет несколько ниже, чем рост ключевой, но все равно это изменение будет ощутимо для рынка в целом», — заключил он.
• В Почта Банке сообщили, что пока не планируют повышать ставки по кредитам. В ПСБ также пока не намерены менять условия по потребительским ссудам. В МКБ, Ситибанке, банках «Дом.РФ» и «Зенит» отметили, что изменение условий кредитования будет зависеть от ситуации на рынке.

Сейчас 10% — уже не вероятный, а реальный ориентир, говорит Сусин об ипотечных ставках. Но эксперт не ожидает агрессивного пересмотра условий по таким кредитам. «Думаю, что речь идет о ставках выше 11%. В любом случае весь этот год мы будем с двузначными ставками. Не думаю, что какие-то намеки на смягчение политики ЦБ возможны раньше осени», — заключает он.

«Ставки по рыночной ипотеке во многом зависят от долгосрочных инфляционных ожиданий. Так что пока мы склонны считать, что двузначные ставки по рыночным ипотечным продуктам могут носить временный характер», — отмечает Вороненко из S&P.

Депозиты наращивают ставки – Коммерсантъ FM – Коммерсантъ

Российские банки массово повышают доходность по депозитам. Это реакция на рекордное увеличение ключевой ставки — 28 февраля ЦБ поднял ее до 20%. По мнению регулятора, это должно защитить сбережения россиян от обесценивания и поддержать финансовую и ценовую стабильность в России. О повышении доходности по депозитам до 18% объявил «Сбер», до 20% — Альфа-банк. В Совкомбанке ставки по долларовым вкладам достигают 8% годовых.

Фото: Евгений Павленко, Коммерсантъ

Фото: Евгений Павленко, Коммерсантъ

Попавший под самые жесткие санкции ВТБ тоже экстренно повысил доходность вложений, рассказал “Ъ FM” начальник управления «Сбережения» ВТБ Максим Степочкин: «Банк повысил ставки по вкладу «Новое время» на шесть месяцев до 18% годовых. Также это коснулось накопительного счета «Сейф» — базовая ставка по данному продукту также составляет 18%. Помимо рублевых продуктов, также ставки на срок три месяца были повышены по вкладам в долларах США — до 5% годовых — и евро — до 4% годовых на аналогичный срок».

Центробанк пошел на повышение ключевой ставки после жестких европейских санкций: совет ЕС запретил любые операции с валютными резервами регулятора, после чего рубль резко просел к доллару и евро. В ближайшее время доходность по вкладам существенно повысят и другие банки, говорит гендиректор Frank RG Юрий Грибанов: «20% — это, конечно, больно, но надо понимать, что это ставка, которая нужна, чтобы сбить первые эффекты от шока. Совершенно очевидно, что она ненадолго.

Если брать в качестве бенчмарка конец 2014 года, когда ставка была близка к 20%, такие показатели продержались в пределах месяца. Сейчас предсказуемо все банки повысят ставки по вкладам, что для депозитора хорошо, и по кредитам, что для заемщиков плохо. Ставки по краткосрочным вкладам составят 20%, по долгосрочным они будут чуть скромнее.

По кредитам, скорее всего, ставки станут выше 20%, по большим и длинным появятся заградительные тарифы. То есть ипотеку никто не будет брать под 20%, а займы наличными, автокредиты вполне способны на этих ставках жить.

Бизнесу, конечно, сложно. Невозможно представить себе каких-то кредитов на развитие под 20%. Но в данной ситуации ЦБ решает скорее задачи по социальной стабилизации.

Предпринимателям стоит запастись терпением и надеяться, что в горизонте несколько месяцев ситуация придет в какое-то более или менее рабочее состояние с точки зрения кредитования».

Депозиты с чрезмерно высокими ставками могут быть слишком рискованным вложением, предупреждает начальник аналитического управления банк БКФ Максим Осадчий: «Центральный банк предоставляет через валютные свопы. Не исключено, что будут задействованы и другие инструменты именно по предоставлению валютной ликвидности. То, что было в 2014 году, просто весенний приятный день по сравнению с тем, что происходит сейчас.

У банков тогда были очень высокие ставки, кстати, у достаточно крупных, например, «Траст» был одним из лидеров гонки процентных ставок. Кончилось все это очень печально. Как раз в декабре 2014 года он отправился на санацию. Все-таки выбирайте достаточно умеренные ставки. Супервысокие — это очень плохой признак. В критической ситуации самое оптимальное — это выход в кэш. То есть лучше не заработать дополнительные 10-20%, но зато не потерять все».

Между тем «Сбер» резко повысил ставки по ипотеке на готовое и строящееся жилье с 11% до 18%. Однако по уже выданным кредитам изменений не будет — 28 февраля Центробанк потребовал, чтобы банки не меняли их условия в одностороннем порядке, если это не прописано в договоре.

Даниил Бабкин

Что означает повышение ставки ФРС для сберегательных счетов

Вы наш главный приоритет.

Каждый раз.

Мы считаем, что каждый должен иметь возможность уверенно принимать финансовые решения. И хотя на нашем сайте представлены не все компании или финансовые продукты, доступные на рынке, мы гордимся тем, что рекомендации, которые мы предлагаем, информация, которую мы предоставляем, и инструменты, которые мы создаем, являются объективными, независимыми, простыми и бесплатными.

Так как же нам зарабатывать деньги? Наши партнеры компенсируют нам. Это может повлиять на то, какие продукты мы рассматриваем и о чем пишем (и где эти продукты появляются на сайте), но это никоим образом не влияет на наши рекомендации или советы, которые основаны на тысячах часов исследований. Наши партнеры не могут платить нам за предоставление положительных отзывов о своих продуктах или услугах. Вот список наших партнеров.

Повышение процентной ставки по федеральным фондам в 2022 году стимулирует вкладчиков. Заем денег будет стоить дороже, но вы можете увидеть увеличение годовой процентной ставки вашего сберегательного счета.

Автор Маргарет Бёрнетт

Рецензент:

Кэтлин Бернс Кингсбери

В NerdWallet мы настолько уверены в правильности и полезности нашего контента, что позволяем сторонним экспертам проверять нашу работу.

2 ноября 2022 г.

Многие или все продукты, представленные здесь, получены от наших партнеров, которые выплачивают нам компенсацию. Это может повлиять на то, о каких продуктах мы пишем, а также где и как продукт отображается на странице. Однако это не влияет на наши оценки. Наши мнения являются нашими собственными. Вот список наших партнеров и вот как мы зарабатываем деньги.

Информация об инвестировании, представленная на этой странице, предназначена только для образовательных целей. NerdWallet не предлагает консультационные или брокерские услуги, а также не рекомендует и не советует инвесторам покупать или продавать определенные акции, ценные бумаги или другие инвестиции.

Чиновники Федеральной резервной системы повысили ставку по федеральным фондам 2 ноября в шестой раз в этом году

Федеральная резервная система

. Целевая ставка FOMC по федеральным фондам или диапазон, изменение (базисные пункты) и уровень.

По состоянию на 2 ноября 2022 г.

Просмотреть все источники

. Ставка снова увеличилась на три четверти процентного пункта.

Это увеличение, как и предыдущее увеличение, вероятно, будет иметь эффект. Более высокие процентные ставки могут увеличить расходы для заемщиков, но они также могут означать более высокие доходы для вкладчиков

Бюро финансовой защиты потребителей

. ФРС повышает процентные ставки. Что это означает для заемщиков и вкладчиков?

По состоянию на 2 ноября 2022 г.

Просмотреть все источники

. В конце концов, когда у вас есть сберегательный счет в банке, вы фактически позволяете банку занимать ваши деньги, а учреждение платит вам взамен проценты.

Повышение ставки ФРС не меняет мгновенно ставки, предлагаемые вашим банком, но может привести к повышению для некоторых счетов. В условиях более высоких ставок банки могут начать повышать ставки по сберегательным счетам, чтобы привлечь новых клиентов. Это оказывает конкурентное давление на другие учреждения, чтобы повысить свои ставки. Если один банк начинает, другие, вероятно, последуют за ним.

Лучшее место для покупок

Сравните лучшие сберегательные счета с высокой доходностью, а также объективные отзывы ботаников.

Какова ставка по федеральным фондам?

Ставка по федеральным фондам или «ставка по федеральным фондам» — это процентная ставка, которую банки взимают друг с друга за займы на ночь. По данным Федеральной резервной системы, учреждения занимают деньги и кредитуют из своих резервов в нерабочее время, чтобы соответствовать нормативным требованиям и быть готовыми управлять рыночными условиями.

Ставка фонда устанавливается Федеральным комитетом по открытым рынкам, который Федеральная резервная система использует для корректировки денежно-кредитной политики в зависимости от экономических условий. Это по-разному влияет на вас как на потребителя. Например, повышение ставок может помочь снизить инфляцию: более высокая процентная ставка обычно приводит к более высоким затратам на кредит или кредитные карты, поэтому домохозяйства могут быть менее склонны брать деньги взаймы. Это может привести к меньшим расходам, что может привести к снижению цен и снижению инфляции.

🤓 Ботанический совет

Ставки по сберегательным счетам растут благодаря действиям Федеральной резервной системы в этом году.

LendingClub Высокодоходные сбережения

APY

3,25%

Мин. баланс для APY

$0

SoFi Checking and Savings

APY

3,00% Члены SoFi с прямым депозитом могут зарабатывать до 3,00% годового процентного дохода (APY) на сберегательных остатках (включая хранилища) и 2,50% APY на проверке балансов . Минимальная сумма прямого депозита не требуется, чтобы претендовать на 3,00% годовых для сбережений и 2,50% годовых для проверки баланса. Участники без прямого депозита будут зарабатывать 1,20% годовых со всех остатков на счетах в чеках и сбережениях (включая хранилища). Процентные ставки являются переменными и могут быть изменены в любое время. Цены актуальны на 03.11.2022. Дополнительную информацию можно найти на странице http://www.sofi.com/legal/banking-rate-sheet 9.0006

Мин. баланс для APY

$0

Marcus на сберегательном счете Goldman Sachs Online

APY

3,00%3,00% APY (годовой доход в процентах) с минимальным балансом 0 долларов США для получения заявленных APY. Счета должны иметь положительный баланс, чтобы оставаться открытыми. APY действителен с 08.11.2022.

Мин. баланс для APY

$0

Discover Bank Online Savings

APY

3,00%Рекламируемый онлайн-сберегательный счет APY является точным по состоянию на 10.11.2022

Мин. баланс для APY

$0

Воспользуйтесь преимуществом, выбрав высокодоходный счет

Каждый раз, когда происходит повышение ставки ФРС, рекомендуется проверить ставку на своих сберегательных счетах и ​​поискать более выгодный вариант. Не каждый банк последует за другими в повышении ставок. Некоторые постоянно предлагают низкую процентную доходность около 0,01%, а текущая средняя ставка по сберегательным счетам по стране составляет всего 0,21% годовых, по данным Федеральной корпорации страхования депозитов.0006

Федеральная корпорация страхования депозитов (FDIC)

. Национальные тарифы и предельные тарифы.

По состоянию на 2 ноября 2022 г.

Просмотреть все источники

.

Но сберегательные онлайн-счета, как правило, предлагают более выгодные ставки — во много раз выше среднего — потому что организациям, которые предлагают такие счета, не нужно иметь дорогостоящие обычные отделения, и они могут передавать сбережения клиентам в виде более высокие ставки и низкие (или нет) сборы.

Более высокий APY может внести заметный вклад в ваш банковский баланс. Скажем, у вас есть 10 000 долларов на сберегательном счете, который зарабатывает 0,01% годовых, что типично для крупных банков. Через год этот баланс принесет только около доллара в виде процентов. Но поместите эту сумму на высокодоходный сберегательный счет, который приносит 2% годовых, и через год он принесет более 200 долларов. Эти проценты также будут приносить проценты с течением времени, функция, известная как сложные проценты. Сберегательные счета с высокой доходностью, возможно, не сделают вас богатыми, но вы автоматически заработаете гораздо больше, чем с более низкой ставкой.

Используйте калькулятор сбережений, чтобы определить, каким может быть ваш банковский баланс при разных APY, и посмотрите, как могут вырасти ваши деньги.

При высокой инфляции зачем класть деньги на сберегательный счет?

Инфляция подрывает покупательную способность, поскольку это означает, что товары и услуги стали дороже, чем раньше. Поэтому, когда уровень инфляции значительно выше средней ставки по сберегательному счету по стране — как это было с прошлого года — может показаться, что хранить деньги на сберегательном счете невыгодно.

Но главная причина экономии наличных денег — это легкий доступ к деньгам на тот случай, если они вам быстро понадобятся, скажем, на непредвиденные расходы на ремонт автомобиля. Откладывание средств на непредвиденные финансовые ситуации может помочь вам не влезть в долги, которые могут дорого обойтись, особенно когда процентные ставки растут.

Идеальным вариантом будет наличие в резервном сберегательном фонде расходов на сумму не менее трех-шести месяцев, но все, что вы можете отложить, поможет, и это складывается. Например, если вы вкладываете 10 долларов в неделю на сбережения и вам не нужно вкладывать деньги, через год вы получите более 500 долларов. И если эти деньги приносят проценты, это бонусный способ заставить ваши доллары работать на вас.

Если у вас есть полностью финансируемый сберегательный счет на случай чрезвычайных ситуаций и у вас есть лишние деньги, которые вам не нужны сразу, возможно, стоит рассмотреть другие краткосрочные варианты увеличения ваших денег. Например, некоторые сберегательные облигации, соответствующие инфляции, могут приносить более высокую доходность, чем даже самые лучшие сберегательные ставки. Но вам нужно будет оставить деньги на счету на заранее определенный период времени — например, на год или более. (Узнайте больше об этих облигациях и других способах защитить свою покупательную способность в этой статье). Для более долгосрочных целей, таких как выход на пенсию, имеет смысл заняться инвестированием.

Стоит обратить внимание на ставку по федеральным фондам. С ростом ставок кредиты, как правило, становятся более дорогостоящими, но сберегательные счета могут приносить более высокую доходность. Для тех, у кого долгов мало или вообще нет, и они могут внести свой вклад в сбережения, повышение ставки ФРС может стать финансовой возможностью.

Посмотреть больше новостей о деньгах

Журналисты NerdWallet сообщают вам последние финансовые новости и объясняют, что они для вас значат.

Об авторе: Маргарет Бернетт — эксперт по сберегательным счетам в NerdWallet. Ее работы были представлены в USA Today и Associated Press. Подробнее

В том же духе…

Воспользуйтесь лучшими ставками

По мере роста ставок смотрите нашу подборку лучших высокодоходных онлайн-сберегательных счетов.

Получите больше умных денежных движений — прямо на ваш почтовый ящик

Зарегистрируйтесь, и мы будем присылать вам занудные статьи о денежных темах, которые наиболее важны для вас, а также о других способах помочь вам получить больше от ваших денег.

Силы, вызывающие изменения процентных ставок

Процентная ставка – это стоимость займа денег. Или, с другой стороны медали, это компенсация за услугу и риск одалживания денег. В обоих случаях это поддерживает движение экономики, побуждая людей брать взаймы, давать взаймы и тратить. Но преобладающие процентные ставки всегда меняются, и разные типы кредитов предлагают разные процентные ставки. Если вы кредитор, заемщик или и то, и другое, важно, чтобы вы понимали причины этих изменений и различий. ​ Они также оказывают сильное влияние на торговлю редкими металлами, включая запасы серебра.

Силы, стоящие за процентными ставками

Ключевые выводы

• Процентная ставка — это стоимость займа денег.
• Проценты обеспечивают определенную компенсацию за риск.
• Уровни процентных ставок являются фактором спроса и предложения кредита.
• Процентная ставка по каждому типу кредита зависит от кредитного риска, времени, налоговых соображений и конвертируемости конкретного кредита.

Кредиторы и заемщики

Кредитор берет на себя риск того, что заемщик может не вернуть кредит. Таким образом, проценты обеспечивают определенную компенсацию за риск. В сочетании с риском дефолта существует риск инфляции. Когда вы даете деньги взаймы сейчас, цены на товары и услуги могут возрасти к тому времени, когда вам вернут деньги, поэтому первоначальная покупательная способность ваших денег уменьшится. Таким образом, проценты защищают от будущего роста инфляции. Кредитор, такой как банк, также использует проценты для обработки расходов по счету.

Заемщики платят проценты, потому что они должны платить за получение возможности тратить сейчас, вместо того, чтобы ждать годы, чтобы накопить достаточно денег. Например, человек или семья могут взять ипотечный кредит на дом, за который они в настоящее время не могут полностью заплатить, но кредит позволяет им стать домовладельцами сейчас, а не в далеком будущем.

Предприятия также занимают для будущей прибыли. Они могут занять сейчас, чтобы купить оборудование, чтобы они могли начать получать эти доходы сегодня. Банки берут кредиты для расширения своей деятельности, будь то кредитование или инвестирование, и выплачивают клиентам проценты за эту услугу.

Таким образом, проценты можно рассматривать как расходы для одного субъекта и доход для другого. Это может представлять собой упущенную возможность или альтернативную стоимость хранения ваших денег в виде наличных денег под матрасом, а не их ссуды. И если вы занимаете деньги, проценты, которые вы должны заплатить, могут быть меньше, чем стоимость отказа от возможности иметь доступ к деньгам в настоящем.

Как определяются процентные ставки

Спрос и предложение

Уровни процентных ставок являются фактором спроса и предложения кредита: увеличение спроса на деньги или кредит повысит процентные ставки, а снижение спроса на кредит снизит их. И наоборот, увеличение предложения кредита снижает процентные ставки, а уменьшение предложения кредита увеличивает их.

Увеличение количества денег, предоставляемых заемщикам, увеличивает предложение кредита. Например, когда вы открываете счет в банке, вы даете деньги в долг банку. В зависимости от типа счета, который вы открываете (депозитный сертификат дает более высокую процентную ставку, чем текущий счет, с помощью которого вы можете получить доступ к средствам в любое время), банк может использовать эти деньги для своей коммерческой и инвестиционной деятельности. Другими словами, банк может ссужать эти деньги другим клиентам. Чем больше банки могут кредитовать, тем больше кредита доступно для экономики. А по мере увеличения предложения кредита цена заимствования (проценты) снижается.

Кредит, доступный для экономики, уменьшается, поскольку кредиторы решают отсрочить погашение своих кредитов. Например, когда вы решите отложить оплату счета по кредитной карте за этот месяц до следующего месяца или даже позже, вы не только увеличите сумму процентов, которые вам придется заплатить, но и уменьшите сумму кредита, доступного на рынке. Это, в свою очередь, повысит процентные ставки в экономике.

Инфляция

Инфляция также повлияет на уровень процентных ставок. Чем выше уровень инфляции, тем выше вероятность роста процентных ставок. Это происходит потому, что кредиторы будут требовать более высоких процентных ставок в качестве компенсации за снижение покупательной способности денег, которые им будут выплачиваться в будущем.

Правительство

Правительство имеет право голоса в том, как влияют процентные ставки. Федеральная резервная система США (ФРС) часто делает заявления о том, как денежно-кредитная политика повлияет на процентные ставки.

Ставка по федеральным фондам или ставка, которую учреждения взимают друг с друга за чрезвычайно краткосрочные кредиты, влияет на процентную ставку, которую банки устанавливают на деньги, которые они ссужают. Затем эта ставка постепенно переходит в другие ставки по краткосрочным кредитам. ФРС влияет на эти ставки с помощью «транзакций на открытом рынке», то есть покупки или продажи ранее выпущенных ценных бумаг США. Когда правительство покупает больше ценных бумаг, в банки вливается больше денег, чем они могут использовать для кредитования, и процентные ставки снижаются. Когда правительство продает ценные бумаги, деньги из банков расходуются на транзакцию, в результате чего в распоряжении банков остается меньше средств для кредитования, что приводит к повышению процентных ставок.

Проценты поддерживают движение экономики, побуждая людей брать взаймы, давать взаймы и тратить.

Виды кредитов

Из факторов, описанных выше, спрос и предложение, как мы подразумевали ранее, являются основными силами, определяющими уровни процентных ставок. Однако процентная ставка для каждого типа кредита зависит от кредитного риска, времени, налоговых соображений (особенно в США) и конвертируемости конкретного кредита.

Под риском понимается вероятность возврата кредита. Большая вероятность того, что кредит не будет погашен, приводит к более высоким уровням процентной ставки. Если, однако, ссуда «обеспечена», то есть существует какой-то залог, который кредитор приобретет на случай, если ссуда не будет возвращена (например, автомобиль или дом), процентная ставка, вероятно, будет ниже. Это связано с тем, что фактор риска учитывается залогом.

Для государственных долговых ценных бумаг риск, конечно же, минимален, поскольку заемщиком является государство. По этой причине, а также потому, что проценты не облагаются налогом, ставка по казначейским ценным бумагам, как правило, относительно низкая.

Время также является фактором риска. Долгосрочные кредиты имеют больше шансов не быть погашенными, потому что есть больше времени для невзгод, которые приводят к дефолту. Кроме того, номинальная стоимость долгосрочного кредита по сравнению с краткосрочным кредитом более уязвима к влиянию инфляции. Следовательно, чем дольше заемщик должен погасить кредит, тем больше процентов должен получить кредитор.

Наконец, некоторые ссуды, которые можно быстро конвертировать обратно в деньги, практически не несут потерь по основной сумме займа. Эти кредиты обычно имеют относительно более низкие процентные ставки.

Практический результат

Поскольку процентные ставки являются важным фактором дохода, который вы можете получить, ссужая деньги, цен на облигации и суммы, которую вам придется заплатить, чтобы занять деньги, важно, чтобы вы понимали, как меняются преобладающие процентные ставки: в первую очередь под действием сил спрос и предложение, на которые также влияют инфляция и денежно-кредитная политика.